🥇10 книги за разбиране на структурата на фондовия пазар, инвестиции на борсата и автоматизирана търговия

Изображение: Unsplash

Съвременният фондов пазар е сложна и обширна област на знания. Понякога е трудно да се ориентираш как всичко е организирано. Въпреки напредъка на технологиите, като роботизирани консултанти и тестови търговски системи, наличието на нискорискови инвестиционни стратегии, като структурни продукти и моделни портфейли, за успешна работа на пазара е важно да се придобият основни знания в тази област.

В този материал сме събрали десет книги, които ще помогнат да се разбере структурата на съвременния фондов пазар, тънкостите на инвестирането в него и как се използват авангардни технологии.

Забележка: В подборката са предложени книги както на руски, така и на английски езици – качествените преведени материали по напреднали финансови технологии не са много, затова познанието на английски ще бъде голямо предимство за пълно потапяне в темата.

Също така, за да приложите получените знания, ще ви е необходима брокерска сметка — можете да я отворите онлайн или да регистрирате тестова сметка с виртуални средства.

Търговия с акции. Класическата формула за тайминг, управление на капитала и емоциите — Джеси Ливърмор

Много полезна книга – както подсказва заглавието, тя представя "формулата на Ливърмор" с пример за нейното приложение в търговията с акции. Разбира се, в съвременния пазар, в който все по-голяма роля играят роботите и високочестотните търговци, вероятно няма да можете да я използвате, но тя ще бъде изключително полезна за разбирането на структурата на пазара.

Излъгани от случайността. Скритата роля на шанса на пазарите и в живота — Насим Талеб

Основната идея на книгата е много изненадваща за абсолютното мнозинство от хората – ако на някого му е повярвало в живота, то е напълно вероятно, че не той е гениалът, разработил успешна стратегия, а просто е имал късмет. На борсата е същото, както и в живота – съществуват търговски стратегии, прилагането на които носи успех на някого, но никой не знае за многото инвеститори, които, следвайки същите стратегии, не са постигнали успех. Книгата е много полезна за формирането на правилно отношение към живота и фондовия пазар, в частност.

Дългосрочни тайни на краткосрочната търговия – Лари Уилямс

Авторът е признат майстор в краткосрочната търговия – веднъж на състезание той превърна 10 000 долара в 1.1 милиона. В книгата си описва методите си, които водят до най-добри резултати, и предоставя основите на краткосрочната търговия. В книгата не е представена цялостна търговска система, но по отношение на психологията на търговията – това е ненадминат материал.

Финансова инженерия. Инструменти и методи за управление на финансовия риск – Л. Галитс

В книгата се описват разнообразни инструменти на финансова инженерия, включително фючърси, опции, процентни и валутни суапове, кепове, флори, колари, коридори, суапционни опции, бариерни опции и разнообразни структурирани инструменти. Авторът описва практическите ситуации, в които е оправдано използването на всеки от финансовите инструменти.

Хаос и ред на капиталовите пазари. Нов аналитичен поглед към циклите, цените и волатилността на пазара – Едгар Петерс

Книгата е посветена на съвременните проблеми на нелинейната икономическа динамика (икономическа синергетика) и подробно разглежда процесите, които се случват на пазара под влияние на различни фактори. Ясната структура на изложението: голямо количество въвеждащ материал в комбинация с обилно количество информация по темата, ще я направят полезна и интересна както за начинаещи, така и за опитни инвеститори.

Тайни на борсовата търговия – Владимир Твардовски, Сергей Паршиков

Изключително успешна книга за работа на руския фондов пазар. Авторите са създали истински учебник по интернет търговия, в който е събрана не само теория, но и многобройни практични въпроси. Голямо внимание е отделено на техниката на извършване на операции и методите на управление на риска. Материалът е представен в достъпна форма, без сложни математически изчисления. От момента на написването на книгата, търговските технологии значително се развиха, но тя ще бъде изключително полезна, особено за начинаещи инвеститори.

Купуване и продажба на волатилност – Кевин Б. Конноли, Михаил Чекулаев

Търговията с волатилност е известна търговска стратегия. Авторите на книгата обясняват как тя работи на практика, свързвайки я с обяснението на понятието опции. Както е написано в описанието на книгата в Ozon, тя "обяснява как инвеститорите могат да печелят, използвайки отклонения на волатилността и цените на опциите, независимо от растежа или спада на пазара."

Квантова търговия. Как да изградите свой собствен алгоритмичен търговски бизнес – Ърнест Чан

В тази книга подробно се описва процесът на изграждане на "ретейл" търговска система (т.е. собствена, а не например на фонд) с помощта на MatLab или Excel. След прочитането на книгата у начинаещия търговец се създава усещането за реалността на решаването на задачата за печалба на пазара чрез създаване на специализирани програми. Работата на Ърнест Чан е добър водач за това как е устроена алгоритмичната търговия и позволява да се усвоят най-базовите понятия като "търговска модел", "управление на риска" и така нататък.

Алгоритмична търговия и DMA – Барри Джонсон

Авторът на книгата Барри Джонсон работи като разработчик на търговски софтуер в инвестиционна банка. С помощта на тази книга частните търговци могат да разберат по-добре как работят борсите и да усвоят "пазарната микроструктура" – всичко това позволява да се увеличи ефективността на собствените им търговски стратегии. Чита се трудно, но си струва.

Вътре в черната кутия – Риши К. Наранг

В тази книга подробно се разказва как работят хедж фондовете в областта на количествената търговия. Първоначално книгата е насочена към инвеститори, които се съмняват дали да инвестират своите средства в такъв "черен кутия". Въпреки че изглежда нерелевантна за частния алгоритмичен търговец, в работата е представен изчерпателен материал за това как трябва да работи "правилната" търговска система. В частност, обсъждат се въпросите на важността на отчитането на транзакционните разходи и управлението на риска.

Полезни връзки по темата за инвестиции и борсова търговия:

Източник: habr.com

10 книги за разбиране на функционирането на фондовия пазар, инвестиции на борсата и автоматизирана търговия