RUVDS' blog on Habr has seen it all: the popularization of JavaScript and cool translated materials, yachting, education and career development questions, burgers, cheeses, beer, and calendars with cyber girls. We have long thought about discussing the basics of trading and working in the stock market, and here’s why. Most companies that write on stock market topics have a clear goal: to attract clients for their tools and brokerage accounts, which means that in their articles, investing is presented as an exclusively attractive activity that should become a hobby for every geek. The only thing we can offer beginner traders is VPS with trading platforms, and we have no motive to present the world of trading on the stock market as a means to become rich.
We decided to create a series of articles on the basics of trading and the most popular assets for beginners. Honestly, without calls to transfer money to a broker or open your account at a specific bank. The choice of whether this is your path or not is entirely up to you. Sometimes it’s much more profitable and even faster to master a new development stack and boost your salary and stable income to the level you need.
How much money should a beginner investor have and where can they get it?
There is no established amount. Among brokers, you might hear a figure of 100,000 rubles, but it’s clear that this is a story for the passive behavior of the novice investor (that is, if you delegate capital management to a broker and do not make decisions on trades yourself). If you decide to try to earn on your own, you can take these minimums as a basis:
- ‘standard’ minimum — 10,000 rubles
- IIS (individual investment account) — up to 400,000 rub. per year
- for purchasing domestic blue chips — 10,000 rub.
- for purchasing foreign products — heavily depends on the chosen assets
But, I repeat, these are conditional amounts: you can choose your own, sometimes the minimum amount of funds in the account is regulated by the broker with whom you will do business.
The main thing is to determine the important parameters of the funds you are ready to invest.
- I begyndelsen af din investeringspraksis skal du ikke investere det sidste, du har; du skal have en reserve af kontanter. En af mine bedste metoder er at afsætte 10% af enhver indkomst (uanset om det er sideindkomst, bonusser eller gaver - ja, alle former). Hvis du ikke har et specifikt opsparingsmål, kan en del af disse penge bruges til handel på aktiemarkedet.
- Tag ikke lån til investeringer (undtagen hvis det er gearing, et specielt løft fra mæglere) - du kan miste lånte penge i stedet for at øge dem. Og hvis det er frustrerende at miste sine egne penge, er det endnu mere skræmmende at miste andres.
- Vær klar til at "frigive" dine midler i omkring 3 år - nogle gange er det relateret til tilbagebetaling af indkomstskat, nogle gange til opbygning af en langsigtet lavrisikoportefølje osv. Plus, du vil helt sikkert ikke straks finde den mest profitable strategi for dig.
Hvordan kommer man i gang med at handle på børsen?
Direkte - ikke muligt. I Rusland har fysiske personer ikke ret til at foretage selvstændige investeringer på aktiemarkedet. For at få adgang til Moskva Børs og andre platforme er det nødvendigt at indgå en kontrakt om mæglerservice og åbne en mæglerkonto. Herefter kan du enten overlade forvaltningen af dine penge til en professionel aktør (for store beløb) eller begynde at handle selv (hvis beløbene er små).
- Direkte arbejde med en mægler - du indgår en kontrakt, installerer handelsplatforme og begynder at eksperimentere baseret på dine egne viden eller (hvilket er godt, men risikabelt) baseret på diskussioner på fora blandt professionelle og amatørhandlere. Dette er den mest optimale mulighed for nybegyndere.
- QUIK - et værktøjssæt til analyse og handel med ekstremt hurtige dataopdateringer. Kan handle på russiske og internationale aktiemarkeder. Sikker takket være datakryptering.
- MetaTrader5 - et program til handel med instrumenter på de terminske, valutære og aktiemarkeder. Giver mulighed for at oprette brugerdefinerede rapporter og handelsalgoritmer i programmeringssproget MQL5.
- At arbejde i mobilapplikationen for en mægler eller bank er en meget let version for nybegynderen investor, hvor alle handelsparametre er tilgængelige (nyheder, analyser, retrospektiver, råd, porteføljer, færdige strategier osv.), men samtidig dykker man ikke ned i de mest interessante og komplekse detaljer om investering.
- At anvende færdige handelsstrategier er et værktøj for investorer, der ikke er interesserede i at udvikle sig; de har blot brug for at investere penge for fremtidig vækst. Du investerer i en færdig porteføljestrategi og venter blot på, at den virker, så du kan lukke med overskud (normalt har de altid et positivt resultat, selvom det ofte er lille). På trods af den lineære enkelhed ved valget, bør man ikke vende sig væk fra denne måde at investere på: ved at "grave" i din portefølje kan du lære principperne for porteføljedannelse, kombination af produkter og risici, samt analysen, der ligger til grund for strategien.
- At begynde at programmere vildt og skrive dine egne handelsrobotter til højfrekvent handel er et valg for de stærke kodefolk. Dog er dette ikke den bedste metode til reel handel, da platforme tidvis søger at modarbejde sådan tilgang, og robotter er udsat for angreb fra kriminelle. At skrive sin egen handelsrobot betyder at forstå de fineste nuancer i aktie- og valutamarkederne; dette kan være dit skridt mod et nyt erhverv eller i arbejdsgruppen for mæglere og banker.
Hvordan handler man?
Der findes mange handelsstrategier på aktiemarkedet (trading), men ikke alle er egnede for nybegyndere. Lad os gennemgå de væsentligste.
Scalping er en populær type trading, hvor traderen tjener penge på enhver prisbevægelse. Dette arbejde er på korte tidsrammer (nogle gange endda 5 minutter eller 1 minut). Det er velegnet for dem, for hvem trading er hovedarbejdet (profession), og det kræver fokus og opmærksomhed på detaljer.
Fundamental trading — en type handel, hvor en trader handler med en mellemfristet horisont ved at bruge fundamental analyse. Han analyserer og forudser bevægelserne på markedet samt en række indikatorer for værdipapirernes udstedere i porteføljen og træffer beslutninger baseret på de opnåede konklusioner. Dette er en forholdsvis konservativ handelsmetode, der er meget velegnet til nybegyndere, som netop starter med fundamental analyse.
Teknisk handel — en trader handler på alle tidsrammer baseret på teknisk analyse. Handler lukkes ikke baseret på information om markedet og udstederen, men på forudsigelser om prisændringer baseret på, hvordan de har ændret sig under lignende eksterne betingelser. I sin essens handler det om at analysere tendenser. Det er mere egnet til erfarne tradere, men det er fornuftigt allerede i læringsfasen at begynde at mestre de grundlæggende elementer af teknisk analyse.
En anden strategi, der er egnet for nybegyndere, er mellemfase handel. Principperne for det er de samme som for scalping, men profit eller tab fastlægges baseret på prisbevægelser i mellemfristede perioder (timer, flere timer, dage). Denne tid er tilstrækkelig til at foretage en dybdegående analyse og træffe beslutning eller fastlægge en strategi. En meget stabil og behagelig handelsmetode.
Højfrekvent handel (hvis du har været på Habr i lang tid, har du sikkert læst om det) — er handel, hvor tradere er computere, der udfører millioner af beregninger per sekund for at opnå maksimal profit. Det er interessant, lovende og især relevant for programmører, men man skal vide, at det ikke er sikkert, kræver viden og erfaring inden for handel, samt kan blive angrebet eller blokeret. Indtil videre er det ikke helt klart, om højfrekvent handel er fremtiden for hele den globale handelssystem, men der er bestemt perspektiver.
Og to typer handel anvendes udelukkende af professionelle og store institutionelle aktører på markedet.
Moment handel — handel baseret på prisbevægelser inden for forskellige tidsrammer.
Langsigtet handel — handel, der er baseret på en samlet vurdering af større økonomiske processer, eksterne faktorer, tilstanden og tendenserne på markederne.
Der er en anden handelsstrategi — at gentage andres handlinger i sin egen strategi — som ikke vil føre dig til professionalisme og ikke vil give dig mulighed for at opbygge fornuftige relationer til aktiemarkedet. Det er interessant og lærerigt at læse sådanne historier, men at basere din handel udelukkende på kopiering er en meget dårlig idé.
Den valgte strategi kan altid 'laboratorietests' på data fra tidligere perioder, og du kan beregne, hvilket resultat du kunne have opnået. Det er en ekstra 'træning' for dine analytiske færdigheder.
Så, du har sat dig ind i de forskellige typer af handel og…
Dernæst anbefaler jeg, at du læser bloggene fra store mæglere (men husk, at de nogle gange skrives af ikke-professionelle finansielle copywriters og ikke-erfarne handlende, men af marketingfolk med en baggrund i humaniora, så vær maksimalt kritisk!), ser undervisningsmaterialer (du kan endda tage nogle grundlæggende universitetsbøger), og tager et online kursus fra kendte virksomheder (for eksempel kan jeg godt lide den gratis skole for begyndere , blandt russisk tales materiale er det det mest afbalancerede). Der er også en anden mulighed — at ansætte en underviser i børsen fra tidligere handlende eller fra universitetet, som hurtigt kan forklare dig det grundlæggende. Men tøv ikke med at spørge om praktisk erfaring.
I hele din træning har du brug for en demo-konto, hvor du kan operere med virtuelle penge og ikke pådrage dig reelle tab (for øvrigt skal du bemærke, at en demo-konto ikke skal inspirere dig, da den, for det første, er meget forenklet i forhold til den reelle situation, og for det andet kan motivere dig og 'spille med').
Og når du er bevæbnet med grundlæggende teori, og du ved, at japanske lys ikke sælges på AliExpress og ikke passer til Toyota og Honda, kan du prøve at begynde at arbejde med rigtige penge på en mæglerkonto.
Åh nej, vent. Jeg vil ikke fremstå som en selvudnævnt psykolog, men jeg kender mig selv: forbered dig på, at du ikke er en ulv fra Wall Street. Ingen selvsikkerhed, ingen afslapning, ingen spænding. Du er en uerfaren miner på et minefelt uden et kort. Så det kræver maksimal rationalisme, ræsonnering og forsigtighed.
Okay, lad os komme i gang.
Du har brug for en mægler, mere specifikt en organisation, hvor du kan open en mæglerskonto. Mægleren vil give dig adgang til handelsværktøjer, tage sig af alle tekniske og juridiske risici. Alle handlinger udføres af mægleren på dine vegne og for din regning (medmindre andet er aftalt), mens du som trader træffer beslutninger om, hvilke aktiver du vil købe, hvordan du vil sammensætte din portefølje osv. Hvis du ønsker det (ofte ved et bestemt investeringsbeløb), kan du få tildelt en personlig mægler, som du kan konsultere via chat eller telefon om risikable handler, strukturerede produkter, adgang til bestemte værktøjer osv.
Hvordan vælger man en mægler?
En professionel deltager på værdipapirmarkedet, der udfører mæglervirksomhed, kaldes en mægler. Det er en virksomhed, der har adgang til handelspladserne på aktiemarkedet og som vil gennemføre handler på dine vegne og for din regning. Derudover er mægleren skatteagent og vil korrekt udarbejde og indsende erklæringer for skattebetalinger eller arrangere skattefradrag. Pengene på din konto vil ankomme allerede "renset" for skat. For sin arbejde tager mægleren et gebyr - som regel er det et meget lille beløb, men garantier og bekvemmelighed er på et højt niveau.
- Det første og vigtigste — din mægler eller forex-mægler skal have en licens fra Den Centralbank i Rusland. Du kan tjekke dette . Hvis de siger, at licensen snart eller under opdatering, skal du afvise forholdet til en sådan virksomhed.
- Det er troværdige mæglerkonti fra kendte banker. Investeringsmuligheder er tilgængelige hos Sberbank, VTB, Alfa-Bank, Tinkoff Bank og andre. De adskiller sig i muligheder, minimale betingelser, sæt af værktøjer og tilgængelighed.
- Mægleren skal ikke blot indgå en aftale om mæglerskontoen, men også informere dig om alle værktøjer, give adgang til desktop- og mobilapplikationer, der er nødvendige for investering.
- Selv hvis du planlægger at investere passivt (overgive kapitalforvaltningen til en mægler), skal du have værktøjer til at kontrollere og overvåge tilstanden på dine konti, så du kan se detaljerne i alle handler og transaktioner.
- Jeg anbefaler, at du ser på udenlandske mæglere, for eksempel er en af de populære muligheder med en vis russisktalende support Interactive Brokers. Det adskiller sig med handelsprogrammer, der har et væld af funktioner og analytiske muligheder.
- En yderligere sikkerhed er virksomhedens aktiviteter på markedet. Hvis den har været aktiv i mere end 3 år, er det som regel et godt tegn på, at man kan stole på virksomheden.
Selvom markedet for finansielle institutioner er strengt reguleret, dukker der hele tiden nye svindelselskaber op, der imiterer mæglere. De indsamler penge fra potentielle investorer og forsvinder derefter uden at opfylde nogen forpligtelser. De præsenterer samtidig overbevisende og 'nørdede' argumenter: 'vi bruger neurale netværk', 'vi arbejder med bitcoin, så vi får ikke licens', 'vi er til højfrekvent handel' osv. Faktisk har svindlerne slet ikke med teknologi at gøre. Vær forsigtig.
Man skal ikke forveksle en mægler med analytikere og især ikke med robo-rådgivere. Hvis en mægler i henhold til kontrakten har mange forpligtelser, så har disse enheder ikke noget ansvar for deres råd og anbefalinger. Ikke desto mindre arbejder hele analytiske afdelinger i enhver mæglervirksomhed, som giver mæglere grundlag for beslutningstagning og data til analyse.
Hvordan danner man en portefølje?
Der er tre grundlæggende parametre for investering: afkast, investeringsperiode og risiko. Derved bestemmes hver portefølje ud fra forholdet mellem disse faktorer. Her, som i den gamle vittighed: vælg hvilke som helst to. På grafen kan du se forholdet for de forskellige typer investorer.
Jeg mener, det optimale forhold for investering er: diversificer — invester ikke mindre end 40% i pålidelige værktøjer, 10% i højrisiko, og fordel de resterende 50% baseret på likviditet og din primære strategi. Den optimale investeringshorisont er op til tre år (blandt andet på grund af skattelovgivning). Den nemmeste måde at komme i gang på er at oprette en IIS (individuel investeringskonto, som vi vil tale mere om senere).
Hvordan kan man garanteret tabe penge?
De fleste nybegyndere inden for privat investering begår de samme typiske fejl, der kun adskiller sig i omfanget af tabene. Gør det ikke.
- Handl ikke baseret på held. Hver af dine handlinger skal være gennemtænkte og velbegrundede — og især baseret på data og analyse. For eksempel, hvis du ser tegn på vækst i aktierne fra Gazprom og beslutter at "sælge" dit lager under stigningen, og dagen efter stiger de med 40%. Hvorfor? Fordi markedet forventede en positiv finansiel rapport og forhøjede udbytter — rapporten blev offentliggjort, og væksten fulgte. Du læste markedets signal korrekt, men gik glip af profitten, fordi du forhastede dig. For en erfaren investor er situationen i udstederfirmaet og information om alle begivenheder et af de vigtigste værktøjer. Selv hvis du ikke kan give et præcist forecast og dybdegående forklaring af markedsprocesserne, bør du mindst vide, hvilke tendenser der er værd at købe, sælge eller holde på dine investeringsaktiver.
- Forvent ikke øjeblikkelig spektakulær profit — du kan ikke "handle for 10.000 og trække 100.000 ud en uge senere" (heller ikke for svindlere). Afhængig af investeringsstrategien dannes afkastet, som kan være negativt. Den "fantastiske" profit kan være resultatet af en risikabel investering fra en erfaren investor, men dette er ofte blot et spørgsmål om tilfældigheder, da resultaterne af højrisiko investeringer er svært forudsigelige.
- At kaste sit arbejde for at blive investor er det værste, der kan ske for en nybegynder. Vejen fra den første tanke til en erfaren mægler kan tage 3 til 5 år med intensiv træning. Jeg siger det klart ud fra min erfaring: selv efter 3 års specialisering i finansmatematik, værdipapirforvaltning og børsstudier på universitetet er det eneste, du kan gøre professionelt og pålideligt — at genkende svindlere. At "tjene penge" på børsen fungerer ikke, du har brug for yderligere uddannelse og praksis. Igen, stort set er mæglere, der arbejder med kundernes konti, ansatte i finansielle organisationer og ud over kommission får de en fast løn og kan let skifte til analyse eller undervisning hvis nødvendigt. Hvis du kaster alt væk, sætter QUIK op, tilslutter en konto og begynder at "spille på børsen", så forbered dig på at spise lidt, klæde dig dårligt og spare en hel del. Konklusionen er klar: enten er handel med aktiemarkedet en kilde til ekstra indkomst og en intellektuel hobby for dig, eller du er bevidst om at tage en uddannelse og skifte karriere. Og ja, handel på børsen er ikke et spil, det er et arbejde, selv for en privat investor.
- Der er ingen fejl værre end den forrige, men en sikker andenplads er at bruge penge, du har brug for nu eller snart, til dine første skridt på aktiemarkedet. For eksempel, hvis du sparer op til en bolig, bil eller et andet stort og nødvendigt køb, og pludselig beslutter dig for hurtigt at "tage mere", så lad denne idé ligge — risikoen er alt for høj. Men hvis du har en "reserve", hvor du sparer frit tilgængelige midler og er sikker på, at du ikke får brug for pengene i den nærmeste fremtid (jeg anbefaler at overveje en investeringsperiode på 3 år), kan du roligt prøve at øge din kapital gennem en mæglerkonto. Men husk — du kan ikke kun ende med at få mindre profit, men også miste det oprindelige investeringsbeløb.
- Hold dig væk fra virtuel valuta.
De næste to fejl er direkte relateret til valget af investeringsinstrumenter, og de repræsenterer to ekstreme former for investeringsadfærd.
- Det er en fejl at bruge kun ét investeringsværktøj (for eksempel at investere kun i aktier fra et enkelt selskab, kun i dollars, kun i guld osv.). Mere præcist, i så fald får du ikke aktiv investering, men et ret konservativt middel til at "bevare" penge, som kan give afkast på lang sigt. Denne type investering kan sammenlignes med en bankindbetaling i forhold til effektivitet.
- Det er lige så fejlagtigt at investere i alt muligt, især i risikable værktøjer, uforklarlige startups, nye selskaber, eller i aktier under hype omkring bestemte begivenheder. Denne tilgang til din portefølje fører til tab af rentabilitet og manglende forståelse for grundprincipperne i strukturel investering. I sidste ende kan du befinde dig i en situation, hvor du simpelthen ikke kan forudsige markedsdeltagernes adfærd og markedets reaktion på dem.
Denne tweet
Jeg sælger næsten alle mine fysiske ejendele. Vil ikke eje noget hus.
— Elon Musk (@elonmusk)
forårsagede denne bevægelse:
Og dermed kan du forudsige din portefølje baseret på Twitter (for resten, en fremragende metode — der er allerede en forståelse for, at CEO'ers tweets fra virksomheder, og især politikere, og særligt D. Trump, aktivt påvirker trends på aktiemarkedet)
Ved du, hvad der indikerer, at du har approcheret arbejdet på aktiemarkedet korrekt? Du skal føle dig kedeligt. Spænding i investeringer (uanset hvilke!) er den dårligste rådgiver.
Vi vælger aktiemarkedet af forskellige grunde: af interesse, for at investere og bevare frie penge, for at tjene penge eller blot for at lære noget nyt. Nogle udviklere ændrer specialisering og går over i udvikling af handelsrobotter efter at have stiftet bekendtskab med aktiemarkedet.
Aktiemarkedet er en kompleks historie. I virkeligheden kan ingen konstant forudsige fremtiden for aktiemarkedet med succes: i dag rammer du plet, mens andre investorer ikke gør det (det er hvad spekulation handler om - i den gode forstand af ordet). Det er selvfølgelig ikke roulette eller en spillemaskine, men hele udfordringen ligger i at identificere tendenser og lære at udføre teknisk og fundamental analyse. Alt andet bygger på dette. Programmører, matematikere og teknikere er ofte dygtige til at analysere tendenser, men at sige fra dag ét „jeg er ekspert i økonomi“ er en smule for selvsikkert og kan vende sig imod dig. Husk: risikoen er altid til stede.
Hvad kan man læse om emnet?
- — en af de centrale hjemmesider for den russiske investor
- — en anstændig kilde til analyser og eksempler, men husk at siden er dedikeret til forex, og forex kan være forskellig (vi vil tale om valuta senere).
- (kan analyseres som opgaver)
- — mange interessante videoer
Og selvfølgelig, læs finansielle, politiske og insiderkanaler på Telegram - der dukker information op først (efter Twitter ;-)).
Listen over litteratur og hjemmesider varierer betydeligt afhængigt af de valgte værktøjer, så der vil være yderligere henvisninger i artikler om forskellige værktøjer.
Hvis du har erfaring med investering (positiv eller negativ), så del dine begyndelser, hvad du stødte på, og om du opgav det i kommentarerne.
Kilde: habr.com
