A bheil e riatanach càr a cheannach airson 750 mìle rubles, a dh'aindeoin gu bheil thu a 'dràibheadh 18 tursan sa mhìos, no a bheil e nas saoire tacsaidh a chleachdadh? Ma tha thu ag obair san t-suidheachan cùil no ag èisteachd ri ceòl - ciamar a dh’ atharraicheas seo am measadh? Dè an dòigh as fheàrr air àros a cheannach - dè an ìre a tha e nas fheàrr crìoch a chuir air sàbhaladh air tasgadh agus pàigheadh sìos air morgaids? No eadhon ceist bheag: a bheil e nas prothaidiche airgead a thasgadh aig 6% le calpachadh mìosail no aig 6,2% le calpachadh bliadhnail? Chan eil a 'mhòr-chuid de dhaoine eadhon a' feuchainn ri àireamhachadh mar sin a dhèanamh agus chan eil iad fiù 's ag iarraidh fiosrachadh mionaideach a chruinneachadh mun airgead aca. An àite àireamhachadh, tha faireachdainnean agus faireachdainnean ceangailte. No bidh iad a 'dèanamh tuairmse cumhang, mar eisimpleir, dèan cunntas mionaideach air a' chosgais bhliadhnail airson càr a bhith agad, agus faodaidh na cosgaisean sin uile a bhith dìreach 5% de chosgaisean iomlan (agus chan eil caiteachas air taobhan eile de bheatha air a thomhas). Tha an eanchainn daonna fo ùmhlachd saobhadh inntinneil. Mar eisimpleir, tha e doirbh a sgur, a dh'aindeoin an neo-phàighidh, gnìomhachas anns a bheil tòrr ùine agus airgead a thasgadh. Mar as trice bidh daoine ro dhòchasach agus chan eil iad a’ dèanamh dì-meas air na cunnartan, a bharrachd air a bhith furasta a mholadh agus faodaidh iad trinket daor a cheannach no tasgadh a dhèanamh ann am pioramaid ionmhais.
Gu dearbh, ann an cùis banca, faireachail measadh nach eil ag obair. Mar sin, tha mi airson bruidhinn an-toiseach air mar a bhios neach àbhaisteach a 'measadh airgead (mise nam measg), agus mar a bhios banca ga dhèanamh. Gu h-ìosal bidh cuid de phrògram foghlaim ionmhais agus tòrr mu mhion-sgrùdadh dàta ann an Sberbank airson a ’bhanca gu h-iomlan.
Tha na co-dhùnaidhean a gheibhear air an toirt seachad mar eisimpleir a-mhàin agus chan urrainnear a mheas mar mholaidhean airson luchd-tasgaidh prìobhaideach, leis nach eil iad a’ toirt aire do mhòran fhactaran a tha fhathast taobh a-muigh raon an artaigil seo.
Mar eisimpleir, faodaidh tachartas "eala dubh" ann am macroeconomics, ann an riaghladh corporra companaidh sam bith, msaa, leantainn gu atharrachaidhean mòra.
Seach gu bheil thu air do mhorgaids a phàigheadh dheth mu thràth agus gu bheil sàbhalaidhean agad. Is dòcha gum bi an artaigil seo feumail dhut ma tha thu:
- chan eil e gu diofar dè an ìre de mhaoin a tha thu air cruinneachadh agus ciamar a chumas tu sùil air
- a’ faighneachd ciamar a bheir thu air do mhaoin teachd-a-steach a bharrachd a thoirt dhut
- Tha mi airson tuigsinn dè na dòighean air airgead a thasgadh as fheàrr: togalaichean fìor, tasgaidhean no stocan
- fiosrach dè a bheir mion-sgrùdadh air dàta Sberbank air a’ chùis seo
Gu math tric bidh daoine a 'dèanamh cho-dhùnaidhean ionmhasail gun fhiosrachadh iomlan mu dheidhinn daineamaigs an teachd a-steach agus na cosgaisean aca fhèin, gun mheasadh air luach an cuid seilbh fhèin, gun a bhith a' toirt aire do atmhorachd, msaa anns an àireamhachadh aca.
Aig amannan bidh daoine a’ dèanamh mhearachdan, leithid iasad fhaighinn a’ smaoineachadh gun urrainn dhaibh a phàigheadh air ais agus an uairsin fàiligeadh. Aig an aon àm, gu tric bidh fios ro-làimh air an fhreagairt don cheist co-dhiù a bhios neach comasach air iasad a sheirbheis. Feumaidh tu fios a bhith agad dè an ìre a chosnas tu, dè a chosgas tu, dè an dinamics a tha aig atharrachaidhean anns na comharran sin.
No, mar eisimpleir, bidh neach a 'faighinn tuarastal de sheòrsa air choreigin aig an obair, tha e air àrdachadh bho àm gu àm, ga thaisbeanadh mar mheasadh airidheachd. Ach ann an da-rìribh, an taca ri atmhorachd, faodaidh cosnadh an neach seo tuiteam, agus is dòcha nach tuig e seo mura cùm e clàran teachd-a-steach.
Chan urrainn dha cuid de dhaoine measadh a dhèanamh air dè an roghainn a tha nas prothaidiche san t-suidheachadh aca: àros fhaighinn air màl no morgaids a thoirt a-mach aig an ìre sin.
Agus an àite obrachadh a-mach dè na cosgaisean a bhios ann an seo agus sa chùis sin, dòigh air choireigin airgead a dhèanamh air comharran neo-ionmhasail anns an àireamhachadh ("tha mi a’ dèanamh tuairmse air a ’bhuannachd bho chlàradh Moscow aig M rubles gach mìos, tha mi a’ dèanamh tuairmse air goireasachd fuireach ann an àros air màl faisg air làimh. ag obair aig N rubles gach mìos”), bidh daoine a’ ruith chun eadar-lìn gus bruidhinn ri luchd-eadar-theachdaireachd aig a bheil suidheachadh ionmhais eadar-dhealaichte agus prìomhachasan eile ann a bhith a’ measadh comharran neo-ionmhasail.
Tha mi airson planadh ionmhasail cunntachail. An toiseach, thathas a’ moladh an dàta a leanas a chruinneachadh mun t-suidheachadh ionmhais agad fhèin:
- cunntasachd agus luachadh air a h-uile seilbh a tha ri fhaighinn
- cunntasachd airson teachd a-steach agus cosgaisean, a thuilleadh air an eadar-dhealachadh eadar teachd a-steach agus cosgaisean, i.e. dinamics cruinneachadh seilbh
Cunntasachd agus luachadh air a h-uile seilbh a tha ri fhaighinn
An toiseach, seo dealbh a tha is dòcha a’ dèanamh mì-mhìneachadh air suidheachadh ionmhais dhaoine. Chan eil an dealbh a’ sealltainn ach na pàirtean airgid den togalach a tha aig na daoine a tha san dealbh. Gu fìrinneach, às deidh a h-uile càil, is dòcha gu bheil cuid de mhaoin a bharrachd air iasadan aig daoine a bheir seachad dèirc, agus mar thoradh air an sin tha an cothromachadh airgid aca àicheil, ach tha luach iomlan an togalaich aca fhathast nas àirde na luach baigeir.
Dèan measadh air na tha agad:
- Togalaichean
- tìr
- carbadan
- tasgaidhean banca
- dleastanasan creideis (le minus)
- tasgaidhean (stoc, bannan, ...)
- cosgais do ghnìomhachas fhèin
- seilbh eile
Am measg an togalaich, faodaidh aon a bhith mothachail air cuibhreann leaghan, a dh’ fhaodar a tharraing air ais gu sgiobalta agus atharrachadh gu cruthan eile. Mar eisimpleir, faodar cuibhreann ann an àros a tha agad fhèin còmhla ri càirdean a tha a’ fuireach ann a bhith air a sheòrsachadh mar sheilbh neo-shoilleir. Faodar beachdachadh air tasgaidhean fad-ùine ann an tasgaidhean no earrannan nach gabh a tharraing air ais gun chall cuideachd. An uair sin, faodaidh togalaichean anns a bheil thu ach nach eil thu a’ fuireach, carbadan, tasgaidhean geàrr-ùine agus ath-ghairm a bhith air an seòrsachadh mar sheilbh leaghaidh. Mar eisimpleir, ma tha feum agad air airgead airson làimhseachadh èiginneach, tha buannachdan cuid de dh ’innealan timcheall air neoni, agus mar sin tha an roinn leachtachd nas luachmhoire.
Nas fhaide, am measg an seilbh faodar a chomharrachadh neo-phrothaideach agus prothaideach. Mar eisimpleir, oighreachd fìor nach eil air mhàl a-mach, a thuilleadh air carbadan, faodar a mheas mar neo-phrothaideach. Agus tha togalaichean air màl, tasgaidhean agus earrannan air an tasgadh aig ìre os cionn na h-atmhorachd nan seilbh prothaideach.
Gheibh thu, mar eisimpleir, dealbh mar seo (tha an dàta air a chruthachadh air thuaiream):
Airson mòran dhaoine, tha an dealbh seo a 'coimhead gu math skewed. Mar eisimpleir, faodaidh seanmhair bhochd a bhith a’ fuireach ann an àros daor ann am Moscow nach toir prothaid, fhad ‘s a tha i a’ fuireach làmh ri beul bho pheinnsean gu peinnsean, gun a bhith a ’smaoineachadh air ath-structaradh a cuid seilbh. Bhiodh e glic dhi àitean iomlaid le a h-ogha airson cìs. Air an làimh eile, faodaidh neach-tasgaidh a bhith cho mòr ann a bhith a 'tasgadh ann an stocan nach eil seòrsan eile de mhaoin aige airson latha fliuch, a dh' fhaodadh a bhith cunnartach. Faodaidh tu a leithid de dhealbh a tharraing den togalach agad agus iongnadh mura bheil e glic an togalach a ghluasad ann an dòigh nas prothaidiche.
Cunntasachd airson teachd a-steach, cosgaisean agus daineamaigs cruinneachadh thogalaichean
Thathas a’ moladh gun clàraich thu do theachd a-steach agus do chosgaisean gu dealanach gu cunbhalach. Ann an àm bancaireachd eadar-lìn, chan fheum e mòran oidhirp. Aig an aon àm, faodar teachd a-steach agus cosgaisean a roinn ann an roinnean. Nas fhaide, gan cruinneachadh le bliadhnaichean, faodaidh duine co-dhùnaidhean a dhèanamh mun daineamaigs aca. Tha e cudromach aire a thoirt don atmhorachd gus am bi beachd agad air cò ris a tha na suimean airson bliadhnaichean a dh’ fhalbh coltach ann am prìsean an latha an-diugh. Tha basgaid luchd-cleachdaidh fhèin aig a h-uile duine. Bidh gasoline agus biadh ag èirigh ann am prìs aig ìrean eadar-dhealaichte. Ach tha e gu math duilich obrachadh a-mach an atmhorachd pearsanta agad. Mar sin, le beagan mearachd, tha e comasach dàta a chleachdadh air ìre oifigeil na h-atmhorachd.
Tha dàta atmhorachd mìosail ri fhaighinn bho iomadh stòr fosgailte, a’ toirt a-steach an fheadhainn a chaidh a luchdachadh suas gu loch dàta Sberbank.
Eisimpleir de bhith a’ faicinn daineamaigs chosgaisean teachd-a-steach (tha an dàta air a chruthachadh air thuaiream, tha daineamaigs na h-atmhorachd fìor):
Le dealbh cho coileanta, faodaidh tu co-dhùnaidhean a dhèanamh mun fhìor fhàs / lùghdachadh ann an teachd a-steach agus fìor fhàs / lùghdachadh ann an sàbhalaidhean, mion-sgrùdadh a dhèanamh air daineamaigs chosgaisean a rèir gnè agus co-dhùnaidhean ionmhais fiosraichte a dhèanamh.
Dè an dòigh air airgead an-asgaidh a thasgadh a bheir buaidh air atmhorachd agus a bheir an teachd-a-steach as fulangach?
Tha dàta luachmhor aig loch dàta Sberbank air a’ chuspair seo:
- dinamics a 'chosgais gach meatair ceàrnagach ann am Moscow
- stòr-dàta de mholaidhean airson reic agus màl thogalaichean ann am Moscow agus fo-bhailtean Moscow
- dinamics an ìre rèidh bhliadhnail cuibheasach air tasgaidhean
- dinamics atmhorachd rubles
- Dynamics of Iomlaid Moscow Clàr-amais Tilleadh Iomlan Iomlan (MCFTR)
- Stoc iomlaid Moscow luachan agus dàta air earrannan pàighte
Leigidh an dàta seo leinn coimeas a dhèanamh eadar toradh agus cunnartan tasgadh ann an seilbh màil, tasgaidhean banca agus margaidh nan ionannachd. Na dì-chuimhnich sinn a bhith a 'toirt buaidh air atmhorachd.
Feumaidh mi a ràdh sa bhad gu bheil sinn anns an dreuchd seo gu tur an sàs ann an mion-sgrùdadh dàta agus nach bi sinn a’ cleachdadh teòiridhean eaconamach sam bith. Nach faic sinn dìreach na tha an dàta againn ag ràdh - dè an dòigh air sàbhalaidhean a ghleidheadh agus fhàs anns an Ruis air na toraidhean as fheàrr a thoirt gu buil anns na bliadhnachan mu dheireadh.
Bheir sinn cunntas goirid air mar a thèid an dàta a chaidh a chleachdadh san artaigil seo agus dàta eile ann an Sberbank a chruinneachadh agus a sgrùdadh. Tha sreath de mhac-samhail de thùs ann a tha air an stòradh ann an cruth parquet air hadoop. Thathas a’ cleachdadh an dà stòr a-staigh (diofar AS a’ bhanca) agus stòran bhon taobh a-muigh. Tha mac-samhail stòr air a chruinneachadh ann an diofar dhòighean. Tha toradh stork ann a tha stèidhichte air sradag, agus tha an dàrna toradh, Ab Initio AIR, a’ faighinn spionnadh. Tha mac-samhail de thùs air an luchdachadh suas gu diofar chruinneachaidhean hadoop air an riaghladh le Cloudera, agus faodar an ceangal bho aon bhuidheann gu buidheann eile. Tha cruinneachaidhean air an roinn sa mhòr-chuid le blocaichean gnìomhachais, tha cruinneachaidhean Data Lab ann cuideachd. Stèidhichte air mac-samhail stòr, tha grunn mhargaidhean dàta gan togail a tha rim faighinn le luchd-cleachdaidh gnìomhachais agus luchd-saidheans dàta. Chaidh diofar thagraidhean sradag, ceistean hive, tagraidhean mion-sgrùdadh dàta, agus fradharc thoraidhean ann an cruth grafaigean SVG a chleachdadh gus an artaigil seo a sgrìobhadh.
Mion-sgrùdadh eachdraidheil air margaidh thogalaichean
Tha an sgrùdadh a 'sealltainn gu bheil oighreachd fìor san fhad-ùine a' fàs ann an co-rèir ri atmhorachd, i.e. ann am fìor phrìsean chan eil àrdachadh no lùghdachadh ann. Seo grafaichean de daineamaigs prìsean airson togalaichean còmhnaidh ann am Moscow, a’ sealltainn an dàta tùsail a tha ri fhaighinn.
Clàr prìsean ann an rubles às aonais atmhorachd:
Clàr prìsean ann an rubles, a 'gabhail a-steach atmhorachd (ann am prìsean an latha an-diugh):
Tha sinn a’ faicinn gu h-eachdraidheil gun do dh’ atharraich a’ phrìs timcheall air 200 rubles / sq.m. ann am prìsean an latha an-diugh agus bha luaineachd gu math ìosal.
Dè an ceudad sa bhliadhna os cionn na h-atmhorachd a thig bho thasgaidhean ann an togalaichean còmhnaidh? Ciamar a tha an toradh an urra ris an àireamh de sheòmraichean san àros? Nach dèan sinn sgrùdadh air stòr-dàta shanasan Sberbank airson reic agus màl àrosan ann am Moscow agus fo-bhailtean Moscow.
Anns an stòr-dàta againn, bha grunn thogalaichean àros anns a bheil sanasan airson reic àrosan agus sanasan airson àrosan air màl aig an aon àm, agus tha an àireamh de sheòmraichean anns na flataichean airson an reic agus airson màl mar an ceudna. Rinn sinn coimeas eadar cùisean mar sin, gan cruinneachadh a rèir taighean agus an àireamh de sheòmraichean san àros. Nam biodh grunn thairgsean ann an leithid de bhuidheann, chaidh a’ phrìs chuibheasach a thomhas. Ma bha farsaingeachd nan àitean air an reic agus air màl eadar-dhealaichte, chaidh a’ phrìs tairgse atharrachadh gu co-rèireach gus am biodh raointean nan àros coimeasach a’ freagairt. Mar thoradh air an sin, chaidh na molaidhean a chuir air a’ chlàr. Tha gach cearcall dha-rìribh na àros a thathas a’ tabhann airson a cheannach agus a thoirt air màl aig an aon àm. Air an axis chòmhnard chì sinn a’ chosgais airson àros fhaighinn, agus air an axis dhìreach - cosgais an aon àros fhaighinn air màl. Tha an àireamh de sheòmraichean san àros soilleir bho dhath a’ chearcaill, agus mar as motha an raon den àros, is ann as motha a bhios radius a’ chearcaill. A’ toirt aire do na tairgsean daor, thionndaidh an clàr a-mach mar seo:
Ma bheir thu air falbh tairgsean daor, chì thu na prìsean ann an roinn an eaconamaidh nas mionaidiche:
Tha mion-sgrùdadh co-dhàimh a’ sealltainn gu bheil an dàimh eadar cosgais màl àros agus cosgais a cheannach faisg air sreathach.
Thionndaidh e a-mach an co-mheas a leanas eadar cosgais màl àros bliadhnail agus cosgais togail àros (na dìochuimhnich sinn gur e a ’chosgais bhliadhnail 12 gach mìos):
Àireamh de sheòmraichean:
An co-mheas de chosgais màl bliadhnail àros agus cosgais togail àros:
1-seòmar
5,11%
2-seòmar
4,80%
3-seòmar
4,94%
a-mhàin
4,93%
Fhuair sinn ìre cuibheasach de 4,93% gach bliadhna toradh bho bhith a’ faighinn àros air màl nas àirde na an atmhorachd. Tha e inntinneach cuideachd gu bheil flataichean 1-seòmar saor beagan nas prothaidiche air màl. Rinn sinn coimeas eadar a’ phrìs tairgse, a tha anns gach cùis (màl is ceannach) beagan cus, agus mar sin chan eil feum air atharrachadh. Ach, tha feum air atharrachaidhean eile: uaireannan feumar àitean air màl a chàradh gu cosmaigeach, bheir e beagan ùine neach-gabhail a lorg agus tha na flataichean falamh, uaireannan chan eil pàighidhean goireis air an toirt a-steach don phrìs màil gu ìre no gu h-iomlan, agus an sin tha e cuideachd na ìsleachadh glè bheag de thaighean-còmhnaidh thar nam bliadhnaichean.
A’ gabhail a-steach atharrachaidhean, bho bhith a’ faighinn màl air togalaichean còmhnaidh, faodaidh tu teachd a-steach suas ri 4,5% gach bliadhna (nas fhaide na nach eil an togalach fhèin a’ ìsleachadh). Ma tha an leithid de thoradh drùidhteach, tha mòran thairgsean aig Sberbank air DomClick.
Mion-sgrùdadh eachdraidheil air ìrean tasgaidh
Ruble tasgaidhean anns an Ruis thairis air na beagan bhliadhnaichean a dh'fhalbh gu ìre mhòr nas àirde na atmhorachd. Ach chan ann le 4,5%, mar oighreachd fìor airson màl, ach, gu cuibheasach, le 2%.
Anns a’ chairt gu h-ìosal, chì sinn daineamaigs coimeas a dhèanamh eadar ìrean tasgaidh agus atmhorachd.
Bheir mi fa-near an leithid de mhionaid gu bheil teachd a-steach bho thasgaidhean a’ toirt buaidh air an atmhorachd beagan nas làidire na tha sa chairt gu h-àrd airson na h-adhbharan a leanas:
- Faodaidh tu an ìre air tasgaidhean ath-lìonadh a shocrachadh aig àm fàbharach airson grunn mhìosan ro-làimh
- Tha calpachadh mìosail, a tha coltach ri mòran thabhartasan a tha air an toirt a-steach don dàta cuibheasach seo, a’ cur ri prothaid ri linn riadh toinnte
- Gu h-àrd chaidh aire a thoirt do na h-ìrean airson na 10 bancaichean as àirde a rèir fiosrachadh bho Bhanca na Ruis, taobh a-muigh nan 10 as àirde gheibh thu ìrean beagan nas àirde
A thaobh tasgaidhean ann an dolairean agus iùro, canaidh mi gun do rinn iad a’ chùis air atmhorachd ann an dolairean agus iùro, fa leth, nas laige na an ruble a’ toirt buaidh air atmhorachd ruble.
Mion-sgrùdadh eachdraidheil air a 'mhargaidh stoc
A-nis leig dhuinn sùil a thoirt air a 'mhargaidh nas eadar-mheasgte agus cunnartach airson stoc Ruiseanach. Chan eil an toradh air tasgadh ann an stoc stèidhichte agus faodaidh e atharrachadh gu mòr. Ach, ma nì thu iomadachadh air maoin agus tasgadh a dhèanamh airson ùine fhada, faodaidh tu lorg a dhèanamh air an ìre rèidh bhliadhnail cuibheasach a tha a’ comharrachadh soirbheachas tasgadh ann am pasgan stoc.
Do luchd-leughaidh a tha fada bhon chuspair, canaidh mi beagan fhaclan mu chlàran-amais stoc. Anns an Ruis, tha clàr-amais Moscow Exchange, a tha a 'sealltainn dinamics luach rubles pasgan anns a bheil na 50 stoc as motha san Ruis. Tha co-dhèanamh a 'chlàr-amais agus an roinn de earrannan de gach companaidh an urra ris an àireamh de ghnìomhachd malairt, meud a' ghnìomhachais, an àireamh de earrannan ann an cuairteachadh. Tha an clàr gu h-ìosal a’ sealltainn mar a tha clàr-amais Moscow Exchange (i.e. pasgan cuibheasach mar sin) air fàs anns na bliadhnachan mu dheireadh.
Bidh sealbhadairean a’ mhòr-chuid de stocan a’ faighinn earrannan pàighte bho àm gu àm a dh’ fhaodar ath-thasgadh anns na h-aon stocan a chruthaich teachd a-steach. Tha cìs ri phàigheadh air earrannan a gheibhear. Chan eil Clàr-innse Iomlaid Moscow a’ toirt aire don toradh earrannan.
Mar sin, bidh barrachd ùidh againn ann an Clàr Iomlan Tilleadh Iomlan Moscow Exchange (MCFTR), a bheir aire do earrannan a fhuaireadh agus a’ chìs a chaidh a thoirt às na earrannan sin. Nach seall sinn air a’ chairt gu h-ìosal mar a tha an clàr-amais seo air atharrachadh anns na bliadhnachan mu dheireadh. A bharrachd air an sin, bidh sinn a’ toirt aire do atmhorachd agus chì sinn mar a dh’ fhàs an clàr-amais seo ann am prìsean an latha an-diugh:
Is e an graf uaine fìor luach a ’phasgan ann am prìsean an latha an-diugh, ma tha thu a’ tasgadh ann an clàr-amais Moscow Exchange, ath-thasgadh earrannan gu cunbhalach agus pàigh cìsean.
Chì sinn dè an ìre fàis a bha ann an clàr-amais MCFTR thairis air na 1,2,3,…,11 bliadhna a dh’ fhalbh. An fheadhainn sin. Dè an toradh a bhiodh againn nam biodh sinn a’ ceannach earrannan a rèir a’ chlàr-amais seo agus ag ath-thasgadh gu cunbhalach air na h-earrannan a gheibhear anns na h-aon earrannan:
Bliadhnaichean
An toiseach
An deireadh
MCFTR
tràth Le
a' gabhail suim
infl.
MCFTR
con. Le
a' gabhail suim
infl.
Coeff.
роста
Bliadhnail
coeff.
роста
1
30.07.2019
30.07.2020
4697,47
5095,54
1,084741
1,084741
2
30.07.2018
30.07.2020
3835,52
5095,54
1,328513
1,152612
3
30.07.2017
30.07.2020
3113,38
5095,54
1,636659
1,178472
4
30.07.2016
30.07.2020
3115,30
5095,54
1,635650
1,130896
5
30.07.2015
30.07.2020
2682,35
5095,54
1,899655
1,136933
6
30.07.2014
30.07.2020
2488,07
5095,54
2,047989
1,126907
7
30.07.2013
30.07.2020
2497,47
5095,54
2,040281
1,107239
8
30.07.2012
30.07.2020
2634,99
5095,54
1,933799
1,085929
9
30.07.2011
30.07.2020
3245,76
5095,54
1,569907
1,051390
10
30.07.2010
30.07.2020
2847,81
5095,54
1,789284
1,059907
11
30.07.2009
30.07.2020
2223,17
5095,54
2,292015
1,078318
Tha sinn a’ faicinn, às deidh dhuinn tasgadh a dhèanamh o chionn grunn bhliadhnaichean, gum biodh sinn air buaidh fhaighinn thairis air atmhorachd de 5-18% gach bliadhna, a rèir soirbheachas a’ phuing inntrigidh.
Dèanamaid aon chlàr a bharrachd - chan e prothaid airson gach N bliadhna mu dheireadh, ach prothaid airson gach aon de na h-amannan aon-bliadhna N mu dheireadh:
Bliadhna
An toiseach
An deireadh
MCFTR
tràth Le
a' gabhail suim
infl.
MCFTR
con. Le
a' gabhail suim
infl.
Bliadhnail
coeff.
роста
1
30.07.2019
30.07.2020
4697,47
5095,54
1,084741
2
30.07.2018
30.07.2019
3835,52
4697,47
1,224728
3
30.07.2017
30.07.2018
3113,38
3835,52
1,231947
4
30.07.2016
30.07.2017
3115,30
3113,38
0,999384
5
30.07.2015
30.07.2016
2682,35
3115,30
1,161407
6
30.07.2014
30.07.2015
2488,07
2682,35
1,078085
7
30.07.2013
30.07.2014
2497,47
2488,07
0,996236
8
30.07.2012
30.07.2013
2634,99
2497,47
0,947810
9
30.07.2011
30.07.2012
3245,76
2634,99
0,811825
10
30.07.2010
30.07.2011
2847,81
3245,76
1,139739
11
30.07.2009
30.07.2010
2223,17
2847,81
1,280968
Tha sinn a 'faicinn nach robh a h-uile bliadhna soirbheachail, ach chaidh bliadhnaichean soirbheachail a leantainn le bliadhnaichean soirbheachail, a "shuidhich a h-uile càil".
A-nis, airson tuigse nas fheàrr, leig dhuinn geàrr-chunntas bhon chlàr-amais seo agus coimhead air an eisimpleir de stoc sònraichte, dè an toradh a bhiodh ann nan tasgadh tu san stoc seo 15 bliadhna air ais, ath-thasgadh earrannan agus cìsean pàighte. Chì sinn an toradh a’ gabhail a-steach atmhorachd, i.e. aig prìsean làithreach. Gu h-ìosal tha eisimpleir de chuibhreann àbhaisteach de Sberbank. Tha an graf uaine a’ sealltainn daineamaigs luach a’ phasgan, a bha an toiseach a’ toirt a-steach aon roinn de Sberbank aig prìsean gnàthach, a’ toirt aire do ath-thasgadh earrannan. Airson 15 bliadhna, tha an atmhorachd air ìsleachadh air an rubles le 3.014135 tursan. Tha an roinn de Sberbank thairis air na bliadhnaichean air a dhol suas ann am prìs bho 21.861 rubles. suas ri 218.15 rubles, i.e. chaidh a’ phrìs suas 9.978958 tursan às aonais atmhorachd. Rè na bliadhnaichean sin, sealbhadair aon roinn a phàigheadh aig amannan eadar-dhealaichte earrannan, lom de chìsean, anns an t-suim de 40.811613 rubles. Tha na suimean de earrannan pàighte air an sealltainn air a’ chairt mar mhaidean dìreach dearg agus chan eil iad a’ toirt iomradh air a’ chairt fhèin, anns a bheilear cuideachd a’ toirt aire do earrannan agus an ath-thasgadh. Nam biodh a h-uile uair a chaidh na cuibhreannan sin a chleachdadh gus earrannan de Sberbank a cheannach a-rithist, an uairsin aig deireadh na h-ùine cha robh seilbh aig an neach-earrannan mar-thà air aon, ach earrannan 1.309361. A’ gabhail a-steach ath-thasgadh earrannan agus atmhorachd, tha am pasgan tùsail air a dhol suas sa phrìs le 4.334927 tursan thairis air 15 bliadhna, i.e. air fàs nas àirde na 1.102721 tursan sa bhliadhna. Gu h-iomlan, thug cuibhreann àbhaisteach de Sberbank an sealbhadair cuibheasachd de 10,27% gach bliadhna os cionn atmhorachd gach aon de na 15 bliadhna mu dheireadh:
Mar eisimpleir eile, bheir sinn dealbh coltach ris le daineamaigs nan earrannan as fheàrr le Sberbank. Thug cuibhreann as fheàrr le Sberbank eadhon barrachd don t-sealbhadair gu cuibheasach, 13,59% gach bliadhna thairis air atmhorachd gach aon de na 15 bliadhna mu dheireadh:
Bidh na toraidhean sin beagan nas ìsle ann an cleachdadh, oir nuair a bhios tu a’ ceannach earrannan feumaidh tu coimisean beag brisidh a phàigheadh. Aig an aon àm, faodar an toradh a leasachadh nas motha ma chleachdas tu an Cunntas Tasgadh Pearsanta, a leigeas leat toradh cìse fhaighinn bhon stàit ann an suim chuingealaichte sònraichte. Mura h-eil thu air cluinntinn mu dheidhinn seo, thathas a’ moladh an giorrachadh “IIS” a lorg. Na dì-chuimhnich sinn cuideachd gum faodar IIS fhosgladh aig Sberbank.
Mar sin, tha sinn air fhaighinn roimhe seo gu bheil e gu h-eachdraidheil nas prothaidiche tasgadh a dhèanamh ann an stoc na ann an togalaichean agus tasgaidhean. Airson spòrs, seo caismeachd soirbheachail de na 20 stoc as fheàrr a tha air a bhith a’ malairt air a’ mhargaidh airson còrr air 10 bliadhna, a gheibhear mar thoradh air mion-sgrùdadh dàta. Anns a 'cholbh mu dheireadh, chì sinn cia mheud uair a dh'fhàs am pasgan de stoc gu cuibheasach gach bliadhna, a' gabhail a-steach atmhorachd agus ath-thasgadh earrannan. Tha sinn a’ faicinn gun tug mòran stoc buaidh air atmhorachd còrr is 10%:
Brosnachadh
An toiseach
An deireadh
Coeff. atmhorachd
Tòiseachadh prìs
Tha Con. prìs
Àirde
na h-àireamhan
earrannan
aig a ’chosgais
ath-thilleadh-
stèiseanan
roinn-
dhonn,
amannan
deireannach
meadhan
bliadhnail
fàs, amannan
Lenzolot
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
1267,02
17290
2,307198
1,326066
NKNKH ap
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
5,99
79,18
2,319298
1,322544
MGTS-4ap
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
339,99
1980
3,188323
1,257858
Tatnft 3ap
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
72,77
538,8
2,037894
1,232030
MGTS-5ao
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
380,7
2275
2,487047
1,230166
Akron
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
809,88
5800
2,015074
1,226550
Lensol. suas
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
845
5260
2,214068
1,220921
NKNKh JSC
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
14,117
92,45
1,896548
1,208282
Lenenerg-p
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
25,253
149,5
1,904568
1,196652
GMKNorNik
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
4970
19620
2,134809
1,162320
Surgnfgz-p
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
13,799
37,49
2,480427
1,136619
IRKUT-3
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
8,127
35,08
1,543182
1,135299
Tatnft 3ao
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
146,94
558,4
1,612350
1,125854
Ùr-ionnsaiche JSC
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
218,5
1080,8
1,195976
1,121908
SevSt-AO
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
358
908,4
2,163834
1,113569
Krasesb ao
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
3,25
7,07
2,255269
1,101105
CHTPZ JSC
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
55,7
209,5
1,304175
1,101088
Sberbank-p
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
56,85
203,33
1,368277
1,100829
PIK JSC
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
108,26
489,5
1,079537
1,100545
LUKOIL
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
1720
5115
1,639864
1,100444
A-nis, às deidh dhuinn dàta a luchdachadh sìos, fuasglaidh sinn grunn dhuilgheadasan air a’ chuspair dè dìreach as fhiach tasgadh a dhèanamh ann, ma tha sinn den bheachd gun lean gluasadan fad-ùine ann an luach cuid de earrannan. Tha e soilleir nach eil e gu tur reusanta ro-innse a’ phrìs san àm ri teachd a rèir a ’chlàir roimhe, ach bidh sinn a’ coimhead airson buannaichean ann a bhith a ’tasgadh airson amannan a dh’ fhalbh ann an grunn roinnean.
Tasc. Lorg an stoc a tha gu cunbhalach nas fheàrr na togalaichean fìor (CAGR 1.045 thairis air atmhorachd) an àireamh as motha de thursan anns gach aon de na 10 amannan aon-bliadhna mu dheireadh a bha an stoc a’ malairt.
Ann an seo agus na gnìomhan a leanas, tha sinn a 'ciallachadh a' mhodail gu h-àrd le ath-thasgadh earrannan agus cunntas airson atmhorachd.
Seo na buannaichean san roinn seo a rèir ar mion-sgrùdadh dàta. Bidh na stocan aig mullach a’ chlàir gu cunbhalach a’ coileanadh gu math bliadhna às deidh bliadhna às aonais crìonadh. Seo Bliadhna 1 30.07.2019/30.07.2020/2-30.07.2018/30.07.2019/XNUMX, is e Bliadhna XNUMX XNUMX/XNUMX/XNUMX-XNUMX/XNUMX/XNUMX, msaa:
Brosnachadh
àireamh
buannachadh
thairis
Togalaichean
brùth-
stu
airson na
às dèidh -
làithean
10 bliadhnaichean
Bliadhna 1
Bliadhna 2
Bliadhna 3
Bliadhna 4
Bliadhna 5
Bliadhna 6
Bliadhna 7
Bliadhna 8
Bliadhna 9
Bliadhna 10
Tatnft 3ap
8
0,8573
1,4934
1,9461
1,6092
1,0470
1,1035
1,2909
1,0705
1,0039
1,2540
MGTS-4ap
8
1,1020
1,0608
1,8637
1,5106
1,7244
0,9339
1,1632
0,9216
1,0655
1,6380
CHTPZ JSC
7
1,5532
1,2003
1,2495
1,5011
1,5453
1,2926
0,9477
0,9399
0,3081
1,3666
SevSt-AO
7
0,9532
1,1056
1,3463
1,1089
1,1955
2,0003
1,2501
0,6734
0,6637
1,3948
NKNKh JSC
7
1,3285
1,5916
1,0821
0,8403
1,7407
1,3632
0,8729
0,8678
1,0716
1,7910
MGTS-5ao
7
1,1969
1,0688
1,8572
1,3789
2,0274
0,8394
1,1685
0,8364
1,0073
1,4460
Gazpromneft
7
0,8119
1,3200
1,6868
1,2051
1,1751
0,9197
1,1126
0,7484
1,1131
1,0641
Tatnft 3ao
7
0,7933
1,0807
1,9714
1,2109
1,0728
1,1725
1,0192
0,9815
1,0783
1,1785
Lenenerg-p
7
1,3941
1,1865
1,7697
2,4403
2,2441
0,6250
1,2045
0,7784
0,4562
1,4051
NKNKH ap
7
1,3057
2,4022
1,2896
0,8209
1,2356
1,6278
0,7508
0,8449
1,5820
2,4428
Surgnfgz-p
7
1,1897
1,0456
1,2413
0,8395
0,9643
1,4957
1,2140
1,1280
1,4013
1,0031
Tha sinn a 'faicinn nach do bhuannaich eadhon na ceannardan oighreachd fìor a thaobh prothaid gach bliadhna. Bidh leuman làidir anns an ìre de phrothaid ann an diofar bhliadhnaichean a’ sealltainn ma tha thu ag iarraidh seasmhachd, tha e nas fheàrr maoin iomadachadh, agus mas fheàrr, tasgadh a dhèanamh ann an clàr-amais.
A-nis bidh sinn a 'cruthachadh agus a' fuasgladh a leithid de dhuilgheadas airson mion-sgrùdadh dàta. An fhiach e beagan tuairmeas a dhèanamh, gach uair a cheannaicheas tu stoc M làithean ron cheann-latha pàighidh earrannan agus reic earrannan N latha às deidh ceann-latha pàighidh cuibhreann? A bheil e nas fheàrr earrannan a bhuain agus “faighinn a-mach às an stoc” na bhith “suidhe san stoc” fad na bliadhna? Gabhamaid ris nach eil call sam bith air a’ choimisean bho leithid de dh’ slighe a-steach. Agus cuidichidh mion-sgrùdadh dàta sinn gus crìochan trannsa M agus N a lorg, a tha gu h-eachdraidheil air a bhith air leth soirbheachail ann a bhith a’ buain earrannan an àite a bhith a’ cumail earrannan airson ùine mhòr.
Seo naidheachd bheag bho 2008.
Leum Iain Mac a’ Ghobhainn, a leum a-mach air uinneag an 75mh làr air Wall Street, às deidh dha bualadh air an talamh, 10 meatairean, a choisinn beagan air ais tuiteam na maidne aige.
Mar sin tha e le earrannan: tha sinn a’ gabhail ris, ann an gluasad a’ mhargaidh faisg air a’ cheann-latha pàighidh earrannan, gu bheil cus meòrachadh sa mhargaidh air fhoillseachadh, i.e. airson adhbharan saidhgeòlach, faodaidh a’ mhargaidh tuiteam no èirigh nas motha na tha an t-suim earrannan a dhìth.
Tasc. Dèan tuairmse air ìre faighinn air ais earrannan às deidh pàigheadh earrannan. A bheil e nas fheàrr a dhol a-steach air an oidhche ron phàigheadh earrannan agus fàgail beagan ùine nas fhaide air adhart na bhith a’ sealbhachadh an stoc fad na bliadhna? Cia mheud latha ron phàigheadh earrannan a bu chòir dhomh a dhol a-steach don stoc agus cia mheud latha às deidh a’ phàigheadh earrannan a bu chòir dhomh an stoc fhàgail gus am prothaid as motha fhaighinn?
Tha am modail againn air obrachadh a-mach a h-uile atharrachadh ann an leud na nàbachd timcheall air cinn-latha pàighidh earrannan tro eachdraidh. Chaidh gabhail ris na cuingeadan a leanas: M<=30, N>=20. Is e an fhìrinn nach eil fios an-còmhnaidh air ceann-latha agus meud a ’phàighidh ro-làimh na 30 latha mus tèid pàighidhean earrannan a phàigheadh. Cuideachd, chan eil earrannan a 'tighinn chun a' chunntais sa bhad, ach le dàil. Tha sinn den bheachd gun toir e co-dhiù 20 latha airson a bhith cinnteach gum faigh sinn earrannan air a’ chunntas agus an ath-thasgadh. Leis na cuingeadan sin, thug am modail am freagairt a leanas. Is e an ùine as fheàrr airson earrannan a cheannach 34 latha ron cheann-latha pàighidh roinne agus an reic 25 latha às deidh ceann-latha pàighidh cuibhreann. Fon t-suidheachadh seo, chaidh fàs cuibheasach de 3,11% fhaighinn thar na h-ùine seo, a tha a’ toirt 20,9% gach bliadhna. An fheadhainn sin. leis a’ mhodail tasgaidh air a bheilear a’ beachdachadh (le ath-thasgadh earrannan agus a’ toirt aire do atmhorachd), ma cheannaicheas tu cuibhreann 34 latha ron cheann-latha pàighidh roinne agus ma reiceas tu e 25 latha às deidh ceann-latha pàighidh roinne, bidh 20,9% againn gach bliadhna os cionn na h-atmhorachd reata. Tha seo air a dhearbhadh le bhith a’ faighinn cuibheasachd thairis air a h-uile cùis de phàighidhean earrannan bhon stòr-dàta againn.
Mar eisimpleir, airson cuibhreann as fheàrr le Sberbank, bheireadh suidheachadh fàgail-inntrigidh fàs 11,72% os cionn ìre na h-atmhorachd airson gach fàgail-inntrigidh faisg air ceann-latha pàighidh roinne. Tha seo cho mòr ri 98,6% gach bliadhna os cionn ìre na h-atmhorachd. Ach tha seo, gu dearbh, na eisimpleir de fhortan air thuaiream.
Brosnachadh
Clàrachadh
Ceann-latha cuibhreann
Sgaoileadh
Coeff. fàs
Sberbank-p
10.05.2019
13.06.2019
08.07.2019
1,112942978
Sberbank-p
23.05.2018
26.06.2018
21.07.2018
0,936437635
Sberbank-p
11.05.2017
14.06.2017
09.07.2017
1,017492563
Sberbank-p
11.05.2016
14.06.2016
09.07.2016
1,101864592
Sberbank-p
12.05.2015
15.06.2015
10.07.2015
0,995812419
Sberbank-p
14.05.2014
17.06.2014
12.07.2014
1,042997818
Sberbank-p
08.03.2013
11.04.2013
06.05.2013
0,997301095
Sberbank-p
09.03.2012
12.04.2012
07.05.2012
0,924053861
Sberbank-p
12.03.2011
15.04.2011
10.05.2011
1,010644958
Sberbank-p
13.03.2010
16.04.2010
11.05.2010
0,796937418
Sberbank-p
04.04.2009
08.05.2009
02.06.2009
2,893620094
Sberbank-p
04.04.2008
08.05.2008
02.06.2008
1,073578067
Sberbank-p
08.04.2007
12.05.2007
06.06.2007
0,877649005
Sberbank-p
25.03.2006
28.04.2006
23.05.2006
0,958642001
Sberbank-p
03.04.2005
07.05.2005
01.06.2005
1,059276282
Sberbank-p
28.03.2004
01.05.2004
26.05.2004
1,049810801
Sberbank-p
06.04.2003
10.05.2003
04.06.2003
1,161792898
Sberbank-p
02.04.2002
06.05.2002
31.05.2002
1,099316569
Mar sin, tha am meòrachadh margaidh gu h-àrd a’ tachairt, agus ann an raon farsaing de chinn-latha pàighidh earrannan, gu h-eachdraidheil tha an toradh air a bhith beagan nas àirde na bho bhith a’ cumail earrannan fad na bliadhna.
Nach suidhich sinn ar modail aon obair eile airson mion-sgrùdadh dàta:
Tasc. Lorg an stoc leis a’ chothrom cosnaidh inntrigidh-fàgail as cunbhalaiche timcheall air a’ cheann-latha pàighidh earrannan. Nì sinn measadh air cia mheud cùis de phàighidhean earrannan a rinn e comasach barrachd air 10% a chosnadh gach bliadhna os cionn ìre na h-atmhorachd, ma thèid thu a-steach don stoc 34 latha roimhe agus ma dh’ fhàgas tu 25 latha às deidh ceann-latha pàighidh roinne.
Beachdaichidh sinn air stoc far an robh co-dhiù 5 cùisean de phàighidhean earrannan. Tha an caismeachd bualaidh a thàinig às a sin ri fhaicinn gu h-ìosal. Thoir an aire gu bheil an toradh a tha nas buailtiche luach a-mhàin bho shealladh an duilgheadas mion-sgrùdadh dàta, ach chan ann mar stiùireadh practaigeach airson tasgadh.
Brosnachadh
Àireamh de
cùisean de bhuannachadh
barrachd air 10% gach bliadhna
os cionn na h-atmhorachd
Àireamh de
cùisean
pàighidhean
earrannan
Co-roinn
cùisean
buaidh
Coefficient cuibheasach fàs
Lenzolot
5
5
1
1,320779017
IDGC SZ
6
7
0,8571
1,070324870
Rollman-p
6
7
0,8571
1,029644533
Rosseti suas
4
5
0,8
1,279877637
Kubanenr
4
5
0,8
1,248634960
LSR JSC
8
10
0,8
1,085474828
ALROSA JSC
8
10
0,8
1,042920287
FGC UES JSC
6
8
0,75
1,087420610
NCSP JSC
10
14
0,7143
1,166690777
KuzbTK JSC
5
7
0,7143
1,029743667
Bho mion-sgrùdadh air a 'mhargaidh stoc, is urrainn dhuinn na co-dhùnaidhean a leanas a tharraing:
- Chaidh a dhearbhadh gu bheil an toradh air earrannan a chaidh ainmeachadh ann an stuthan brocairean, companaidhean tasgaidh agus pàrtaidhean eile le ùidh nas àirde na tasgaidhean agus tasgadh ann an togalaichean.
- Tha caochlaideachd a’ mhargaidh stoc glè àrd, ach tha e comasach tasgadh a dhèanamh airson ùine mhòr le iomadachadh mòr air a’ phasgan. Air sgàth toradh cìse 13% a bharrachd nuair a thathar a 'tasgadh ann an IIS, tha e ciallach am margadh stoc fhosgladh dhut fhèin agus faodar seo a dhèanamh, a' gabhail a-steach Sberbank.
- Stèidhichte air mion-sgrùdadh air toraidhean airson amannan roimhe seo, chaidh stiùirichean a lorg a thaobh prothaid àrd seasmhach agus prothaid fàgail-inntrigidh faisg air ceann-latha pàighidh earrannan. Ach, chan eil na toraidhean cho neo-chinnteach agus cha bu chòir dhut a bhith air an stiùireadh leotha a-mhàin nad thasgadh. Bha iad sin nan eisimpleirean de ghnìomhan mion-sgrùdadh dàta.
Iomlan
Tha e feumail clàr a chumail den togalach agad, a bharrachd air teachd-a-steach agus cosgaisean. Bidh e a’ cuideachadh le planadh ionmhais. Ma thèid agad air airgead a shàbhaladh, tha cothroman ann a thasgadh aig ìre nas àirde na an atmhorachd. Sheall sgrùdadh air dàta bho loch dàta Sberbank gu bheil tasgaidhean gach bliadhna a’ tilleadh 2%, àrosan màil - 4,5%, agus earrannan Ruiseanach - timcheall air 10% os cionn na h-atmhorachd le cunnartan mòran nas motha.
Ùghdar: Mikhail Grichik, eòlaiche coimhearsnachd proifeasanta Sberbank SberProfi DWH/BigData.
Tha uallach air coimhearsnachd proifeasanta SberProfi DWH / BigData airson comasan a leasachadh ann an raointean leithid eag-shiostam Hadoop, Teradata, Oracle DB, GreenPlum, a bharrachd air innealan BI Qlik, SAP BO, Tableau, msaa.
Source: www.habr.com