Ger hûn mehê 750 caran ajotînin, hûn hewce ne ku otomobîlek bi 18 hezar rubleyan bikirin an karanîna taksiyê erzantir e? Ger hûn li kursiya paşîn bixebitin an li muzîkê guhdarî bikin, ew deng çawa diguhezîne? Awayê çêtirîn ji bo kirîna apartmanek çi ye - di kîjan xalê de çêtirîn e ku meriv ji bo depoyê rawestîne û dravdanek li ser îpotekê bide? An tewra pirsek piçûktir e: gelo meriv drav li ser depoyê bi 6% bi sermiyana mehane an bi 6,2% bi sermiyana salane re bikêrtir e? Pir kes jî hewl nadin ku hesabên wiha bikin û naxwazin di derheqê pereyên xwe de agahdariya berfireh berhev bikin. Li şûna hesaban, hest û hestan tev li hev dibin. An jî ew cûreyek nirxandinek teng dikin, mînakî, ew bi hûrgulî lêçûna salane ya xwedîkirina gerîdeyê hesab dikin, di heman demê de ev hemî lêçûn dibe ku tenê 5% ji lêçûnên giştî pêk bînin (û lêçûnên li ser aliyên din ên jiyanê nayên hesibandin). Mêjiyê mirov li hember tehrîbatên cognitive meyla ye. Mînakî, zehmet e ku meriv dev ji karsaziyek ku tê de gelek dem û drav tê de hatine razandin, tevî kêmbûna berjewendiyê berde. Mirov bi gelemperî pir xweşbîn in û xetereyan kêm dinirxînin, û di heman demê de bi hêsanî têne bandor kirin û dikarin kelekek biha bikirin an di pîramîdek darayî de veberhênan bikin.
Eşkere ye ku di mijara bankê de, nirxandina hestyarî ne kar dike. Ji ber vê yekê, ez dixwazim pêşî bipeyivim ka merivek asayî (bi xwe jî tê de) nirxê drav dide û bankek çawa wiya dike. Li jêr dê ji bo tevahiya bankê bi tevahî perwerdehiyek darayî û pir di derbarê analîtîkên daneyê de li Sberbank hebe.
Encamên hatine bidestxistin tenê wekî mînak têne dayîn û ne dikarin wekî pêşniyarên ji bo veberhênerên taybet werin hesibandin, ji ber ku ew gelek faktorên ku li derveyî çarçoweya vê gotarê dimînin nahesibînin.
Mînakî, her bûyerek "swanê reş" di makroekonomiyê de, di rêveberiya pargîdanî ya her pargîdaniyek de, hwd., dikare bibe sedema guhertinên dramatîk.
Ka em bihesibînin ku we berê deynê xwe daye û hin teserûf hene. Dibe ku ev gotar ji we re kêrhatî be heke hûn:
- ne girîng e ku we çiqas mal û milk berhev kiriye û meriv wê çawa bişopîne
- Ez meraq dikim ka meriv çawa milkê we dahatiyek zêde ji we re bîne
- Ez dixwazim fam bikim ka kîjan awayê veberhênana drav çêtirîn e: sîteya rast, depo an parvekirin
- Ez meraq dikim ku analîza daneyên Sberbank dê li ser vê mijarê çi şîret bike
Mirov bi gelemperî bêyî agahdariya bêkêmasî di derbarê dînamîkên dahat û lêçûnên xwe de, bêyî ku texmînek nirxa milkê xwe hebe, bêyî ku enflasyonê di hesabên xwe de hesab bike, biryarên darayî digirin.
Carinan mirov xeletiyan dikin, wekî deynek bistînin û difikirin ku ew ê karibin bidin û paşê têk diçin. Di heman demê de, bersiva pirsa gelo kesek dê bikaribe deynê xizmetê bike pir caran di pêş de tê zanîn. Hûn tenê hewce ne ku hûn zanibin ka hûn çiqas qezenc dikin, hûn çiqas xerc dikin, dînamîkên guhertinên di van nîşanan de çi ne.
An jî, wek nimûne, kesek di kar de mûçeyek distîne, ew dem bi dem tê zêdekirin, wekî nirxandinek merîfetê tê pêşkêş kirin. Lê di rastiyê de, dibe ku dahata vî mirovî li gorî enflasyonê kêm bibe û heke ew dahata xwe bişopîne, dibe ku vê yekê nizanibe.
Hin kes nikarin binirxînin ka kîjan bijare di rewşa wan a heyî de bikêrtir e: kirêkirina apartmanekê an derxistina îpotek bi rêjeyek diyarkirî.
Û li şûna ku hesab bike ka dê di vê an wê rewşê de lêçûn çi be, bi rengekî di hesaban de nîşaneyên ne-dravî diravî dike ("Ez feydeyên qeydkirina Moskowê bi M rubleyê mehê texmîn dikim, rehetiya jiyîna li apartmanek kirêkirî li nêzî kar li N ruble mehê"), mirov diherikin Înternetê da ku bi muxatabên ku dibe ku di nirxandina nîşaneyên ne-dravî de xwedî rewşek darayî ya cihêreng û pêşîniyên din bin re nîqaş bikin.
Ez hemî ji bo plansaziya darayî ya berpirsiyar im. Berî her tiştî, tê pêşniyar kirin ku daneyên jêrîn li ser rewşa xweya darayî berhev bikin:
- hesabkirin û nirxandina hemî milkên berdest
- hesabkirina dahat û lêçûnên, û her weha ferqa di navbera hatin û lêçûnên, ango. dînamîkên kombûna milkê
Hesabkirin û nirxa hemî milkê berdest
Pêşî, werin em li wêneyek binêrin ku dibe ku rewşa aborî ya mirovan xelet şîrove bike. Di wêneyê de tenê hêmanên diravî yên milkê ku mirovên ku hatine teswîr kirin nîşan dide. Di rastiyê de kesên ku sedeqeyê didin, belkî ji bilî deynan mal û milkên wan hene, ji ber vê yekê hevsengiya diravê wan neyînî ye, lê nirxê mal û milkê wan hêj ji yê beg zêdetir e.
Tiştên ku we hene binirxînin:
- emlak
- welat
- wesayîtên
- depoyên bankê
- erkên krediyê (minus)
- veberhênan (stok, bond, ...)
- mesrefa karsaziya xwe
- milkê din
Di nav malûmanan de, meriv dikare pareyek şikilî bihesibîne, ku dikare bi lez were vekişandin û veguheztin nav formên din. Mînakî, parek di apartmanek ku hûn bi xizmên xwe yên ku tê de dijîn re bi hev re xwedî dikin, dikare wekî milkê nelivî were dabeş kirin. Veberhênanên demdirêj ên di depo an hîseyên ku bêyî windakirinê neyên kişandin jî dibe ku wekî nelivî were hesibandin. Wekî din, sîteyên ku hûn xwediyê wan in, lê hûn tê de ne dijîn, wesayît, depoyên kurt-kurt û paşvekêşî dikarin wekî milkê rûkal werin dabeş kirin. Mînakî, heke hûn ji bo dermankirina lezgîn hewceyê drav in, wê hingê feydeya hin amûran bi qasî sifir e, ji ber vê yekê para şikilê bi nirxtir e.
Wekî din, di nav milkê de meriv dikare ne-qezenc û bikêrhatî ji hev cuda bike. Mînak sîteyên ku nayên kirêkirin û her weha wesayit dikarin wekî bêkêr bên hesibandin. Û sîteya rast ji bo kirê, depo û pişkên ku bi rêjeyek li ser enflasyonê hatine razandin milkê bikêr in.
Ji bo nimûne, hûn ê wêneya jêrîn bistînin (daneyên ku bi korfelaqî hatine çêkirin):
Ji bo gelek kesan, wêneyek weha pir şêrîn xuya dike. Mînakî, dapîrek belengaz dikare li apartmanek biha ya Moskowê ku dahatê çênabe bijî, dema ku ji malnişîniyê heya teqawîdan ji dest bi dev bijî, bêyî ku li ser nûavakirina milkê xwe bifikire. Dê maqûl be ku ew bi neviyê xwe re bi dravdana zêde apartmanan biguherîne. Berevajî vê, dibe ku veberhênerek ew qas balê bikişîne ser veberhênana li stokan ku ji bo rojek baranê ne xwediyê celebên din ên hebûnê be, ku dikare xeternak be. Dibe ku hûn di derheqê milkê xwe de wêneyek bi vî rengî xêz bikin û meraq bikin gelo dê aqilmend be ku xanî bi rengek bikêrtir biguhezînin.
Hesabkirina dahat, lêçûn û dînamîkên berhevkirina milk
Tê pêşniyar kirin ku hûn bi rêkûpêk dahat û lêçûnên xwe bi elektronîkî tomar bikin. Di serdema bankinga serhêl de, ev hewildanek zêde hewce nake. Di vê rewşê de, dahat û lêçûn dikarin li kategoriyan bêne dabeş kirin. Wekî din, bi berhevkirina wan bi sal, mirov dikare di derbarê dînamîkên wan de encaman derxe. Girîng e ku meriv enflasyonê li ber çavan bigire da ku meriv ramanek hebe ku mîqdarên salên berê di bihayên îro de çawa xuya dikin. Her kes selikê xwe yê xerîdar heye. Bihayên benzînê û xwarinê bi rêjeyên cuda bilind dibin. Lê hesabkirina enflasyona weya kesane pir dijwar e. Ji ber vê yekê, bi hin xeletî, hûn dikarin daneyên li ser rêjeya enflasyonê ya fermî bikar bînin.
Daneyên li ser enflasyona mehane di gelek çavkaniyên vekirî de hene, di nav de yên ku li gola daneya Sberbank hatine barkirin.
Nimûneyek xuyangkirina dînamîkên dahat û lêçûnên (daneyên ku bi rengek rasthatî têne çêkirin, dînamîkên enflasyonê rast in):
Hebûna wêneyek wusa bêkêmasî, hûn dikarin di derheqê mezinbûna xweya rastîn / kêmbûna dahatê û mezinbûna rastîn / kêmbûna teserûfê de encaman derxînin, dînamîkên lêçûnên li gorî kategoriyê analîz bikin û biryarên darayî yên agahdar bidin.
Kîjan rêbaza veberhênana fonên belaş enflasyonê dixe û dahata pasîf a herî mezin tîne?
Gola daneyên Sberbank li ser vê mijarê daneyên hêja hene:
- dînamîkên lêçûna per metre çargoşe li Moskowê
- databasa pêşniyarên ji bo firotin û kirêkirina sîteya rast li Moskowê û herêma Moskowê
- dînamîkên rêjeya faîza salane ya navînî li ser depoyan
- dînamîkên asta enflasyonê rûbil
- dînamîkên Endeksa Vegera Giştî ya Borsaya Moskowê (MCFTR)
- Bersivên borsayê yên Moskowê û daneyên li ser danûstendinên hatine dayîn
Ev dane dê bihêle ku em veger û xetereyên veberhênana li milkên kirê, depoyên bankê û borsayê bidin ber hev. Em ji bîr nekin ku enflasyonê li ber çavan bigirin.
Ez ê tavilê bibêjim ku di vê postê de em bi taybetî bi analîzkirina daneyê re mijûl in û serî li karanîna ti teoriyên aborî nadin. Ka em tenê bibînin ka daneyên me çi dibêjin - bi kîjan awayê parastin û zêdekirina teserûfê di salên dawî de li Rûsyayê encamên çêtirîn daye.
Ka em bi kurtî biaxivin ka daneyên ku di vê gotarê de têne bikar anîn û daneyên din ên li Sberbank çawa têne berhev kirin û analîz kirin. Qatek kopiyên çavkaniyê hene ku di forma parketê de li ser hadoop têne hilanîn. Hem çavkaniyên hundurîn (Banka cihêreng AS) hem jî çavkaniyên derveyî têne bikar anîn. Replicayên çavkaniyê bi awayên cûda têne berhev kirin. Hilberek bi navê stork heye ku li ser bingeha çirûskê ye û hilberek duyemîn, Ab Initio AIR, her ku diçe geş dibe. Bersivên çavkaniyan li ser komên hadoop ên cihêreng ên ku ji hêla Cloudera ve têne rêve kirin têne barkirin, û di heman demê de dikarin ji komek bi koma din ve werin girêdan. Kom di serî de li blokên karsaziyê têne dabeş kirin; di heman demê de komên Laboratoriya Daneyê jî hene. Li ser bingeha kopiyên çavkaniyê, cûrbecûr martên daneyê têne çêkirin, ku ji bikarhênerên karsaziyê û zanyarên daneyê re têne peyda kirin. Ji bo nivîsandina vê gotarê, serîlêdanên cûrbecûr çirûsk, pirsên hêlînê, serîlêdanên analîzkirina daneyê û dîtina encaman di forma grafikên SVG de hatine bikar anîn.
Analîza dîrokî ya bazara sîteya rast
Analîz nîşan dide ku sîteya rast di demek dirêj de li gorî enflasyonê mezin dibe, ango. di bihayên rastîn de ne zêde dibe ne jî kêm dibe. Li vir grafikên dînamîkên bihayên sîteya niştecîh a li Moskowê hene, ku daneyên destpêkê yên berdest destnîşan dikin.
Tabloya bihayê bi rubleyê bêyî enflasyonê:
Nexşeya bihayê bi rubleyê li gorî enflasyonê (bi bihayên nûjen):
Em dibînin ku ji hêla dîrokî ve bihayê li dora 200 ruble / sq.m diguhere. di bihayên nûjen de û bêserûberî pir kêm bû.
Sermayeguzariya li ser sîteya niştecîhiyê salane çiqas li ser enflasyonê ye? Karûbar çawa bi hejmara odeyên apartmanekê ve girêdayî ye? Werin em databasa Sberbank ya reklamên ji bo firotin û kirêkirina apartmanan li Moskowê û herêma nêzê Moskowê analîz bikin.
Di databasa xwe de me gelek avahîyên apartmanan dîtin ku tê de bi hev re reklamên firotina apartmanan û reklamên kirêkirina apartmanan hene, û hejmara odeyên apartmanan ên ji bo firotanê û yên kirêkirî yek in. Me rewşên wiha dan ber hev, li gorî xanî û hejmara odeyên apartmanê kom kirin. Ger di komek weha de çend pêşniyar hebin, bihayê navîn tê hesibandin. Ger qada daîreya ku tê firotin û ya ku tê kirêkirin ji hev cûda bûya, wê hingê nirxa pêşniyarê bi rêjeyî hate guheztin da ku deverên apartmanên ku têne berhev kirin lihevhatî bin. Di encamê de, pêşniyarên li ser nexşeyê hatine çêkirin. Her dor bi rastî apartmanek e ku tê pêşkêş kirin ku di heman demê de were kirîn û kirêkirin. Li ser eksê horizontî em lêçûna kirîna apartmanekê, û li ser eksê vertîkal jî lêçûna kirêkirina heman apartmanê dibînin. Hejmara odeyên di apartmanê de ji rengê çemberê diyar e, û her ku qada apartmanê mezintir be, tîrêjê çemberê jî mezintir dibe. Li gorî pêşniyarên pir biha, bername wiha derket:
Ger hûn pêşniyarên giranbiha jêbirin, hûn dikarin ji nêz ve li bihayên di beşa aboriyê de binêrin:
Analîzên pêwendiyê nîşan dide ku têkiliya di navbera lêçûna kirêkirina apartmanekê û lêçûna kirîna wê de nêzîkê rêzê ye.
Encam rêjeya jêrîn di navbera lêçûna kirêya salane ya apartmanekê û lêçûna kirîna apartmanekê de ye (bila ji bîr nekin ku lêçûna salane 12 meh e):
Hejmara odeyên:
Rêjeya lêçûna kirêya salane ya apartmanekê bi lêçûna kirîna apartmanekê:
1-ode
5,11%
2-ode
4,80%
3-ode
4,94%
tenê
4,93%
Me texmînek navînî 4,93% vegera salane ya kirêkirina apartmanek li ser enflasyonê wergirt. Di heman demê de balkêş e ku apartmanên 1-odeyek erzan ji kirêkirinê hinekî bikêrtir in. Me bihayê pêşniyarê berhev kir, ku di her du rewşan de (kirê û kirîn) hinekî bilind e, ji ber vê yekê verastkirin ne hewce ye. Lêbelê, sererastkirinên din hewce ne: apartmanên ji bo kirê carinan hewce ne ku bi kêmî ve ji hêla kozmetîkî ve bêne nûve kirin, ji bo dîtina kirêdar hinekî dem digire û apartman vala ne, carinan dravdanên karûbar di bihayê kirê de bi qismî an bi tevahî nayên nav kirin, û heye. di heman demê de bi salan kêmbûna nirxa apartmanan a pir sivik.
Li gorî verastkirinan, hûn dikarin ji kirêkirina sîteya niştecîh salane heta % 4,5 dahatiyek we hebe (ji bilî vê yekê ku sîteya rast bi xwe ji nirxê xwe kêm nabe). Ger sûdmendiyek wusa balkêş be, Sberbank li DomClick gelek pêşniyar hene.
Analîza dîrokî ya rêjeyên depoyê
Depoyên Rûbleyê yên li Rûsyayê di van çend salên dawî de bi giranî enflasyonê dişkînin. Lê ne bi 4,5%, mîna milkê kirê, lê, bi navînî, bi 2%.
Di grafika jêrîn de em dînamîkên berhevdana rêjeyên depoyê û rêjeya enflasyonê dibînin.
Ez dixwazim bibînim ku dahata ji depoyan ji ber sedemên jêrîn hinekî bi hêztir ji tabloya jorîn li enflasyonê dixe:
- Hûn dikarin çend mehan berê rêjeya li ser depoyên dagirtî di demên xweş de rast bikin
- Kapîtalîzasyona mehane, taybetmendiya gelek depoyên ku di van daneyên navîn de têne hesibandin, ji ber berjewendiya tevlihev qezencê zêde dike.
- Rêjeyên ji bo 10 bankên herî pêşîn li gorî agahdariya Banka Rûsyayê li jor hatine girtin; li derveyî 10 top hûn dikarin rêjeyên hinekî bilindtir bibînin.
Di derbarê depoyên bi dolar û ewro de, ez ê bibêjim ku ew enflasyonê bi dolar û euro, bi rêzê, qelstir ji rubleyê li enflasyona rubleyê dixe.
Analîza bazara bazarê ya dîrokî
Naha em li sûka rûsî ya cihêreng û xeternak binihêrin. Vegera veberhênana li stokan ne sabît e û dikare pir cûda bibe. Lêbelê, heke hûn sermayeyên xwe cihêreng bikin û ji bo demek dirêj ve veberhênanê bikin, hûn dikarin rêjeya faîza salane ya navîn a ku serkeftina veberhênana di portfoliyoyek pargîdaniyê de diyar dike bişopînin.
Ji bo xwendevanên ku ji mijarê dûr in, ez ê çend peyvan li ser endeksên borsayê bibêjim. Li Rûsyayê endeksa Borsaya Moskowê heye, ku dînamîka nirxa rubleyê ya portfolioyek ku ji 50 stokên herî mezin ên rûsî pêk tê nîşan dide. Pêkhatina pêvek û pişka hîseyên her pargîdanî bi qebareya operasyonên bazirganiyê, qebareya karsaziyê, û hejmara pişkên berbiçav ve girêdayî ye. Grafika li jêr nîşan dide ka di van salên dawî de ka çiqas indeksa Exchange ya Moskowê (ango portfoliyoyek wusa navînî) çawa mezin bûye.
Piraniya stokan berdêlên periyodîk didin xwedan, ku dikarin di heman hîseyên ku dahatê çêkirin de ji nû ve veberhênan bikin. Bac li ser dividendên ku hatine wergirtin tê dayîn. Endeksa Danûstandina Moskowê berberiya dabeşkirinê nagire ber çavan.
Ji ber vê yekê, em ê bêtir eleqedar bibin Endeksa Vegera Giştî ya Kirrûbirra Kirrûbirra Moskowê (MCFTR), ku dabeşên hatine wergirtin û baca ku ji van dabeşan hatî nivîsandin digire ber çavan. Em di grafika jêrîn de destnîşan dikin ka ev index di van salên dawî de çawa guheriye. Wekî din, ka em enflasyonê bihesibînin û bibînin ka ev index di bihayên nûjen de çawa mezin bû:
Grafika kesk di bihayên nûjen de nirxa rastîn a portfoliyoyê ye, heke hûn di indeksa Borsa Moskowê de veberhênan bikin, bi rêkûpêk dabeşan ji nû ve veberhênan bikin û bac bidin.
Ka em bibînin ka rêjeya mezinbûna nîşana MCFTR di 1,2,3,...,11 salên borî de çi bû. Ewan. Ger ku me di nîsbetên vê îndeksê de hîs bikirana û bi rêkûpêk danûstendinên wergirtî di heman hîseyan de ji nû ve veberhênana vegera me dê çi be:
Years
Destpêka
The End
MCFTR
destpêk Bi
dihesibîne
infl.
MCFTR
con. Bi
dihesibîne
infl.
Coeff.
mezinbûnî
Yeksalî
hevseng
mezinbûnî
1
30.07.2019
30.07.2020
4697,47
5095,54
1,084741
1,084741
2
30.07.2018
30.07.2020
3835,52
5095,54
1,328513
1,152612
3
30.07.2017
30.07.2020
3113,38
5095,54
1,636659
1,178472
4
30.07.2016
30.07.2020
3115,30
5095,54
1,635650
1,130896
5
30.07.2015
30.07.2020
2682,35
5095,54
1,899655
1,136933
6
30.07.2014
30.07.2020
2488,07
5095,54
2,047989
1,126907
7
30.07.2013
30.07.2020
2497,47
5095,54
2,040281
1,107239
8
30.07.2012
30.07.2020
2634,99
5095,54
1,933799
1,085929
9
30.07.2011
30.07.2020
3245,76
5095,54
1,569907
1,051390
10
30.07.2010
30.07.2020
2847,81
5095,54
1,789284
1,059907
11
30.07.2009
30.07.2020
2223,17
5095,54
2,292015
1,078318
Em dibînin ku, çend sal berê veberhênan kirin, em ê serkeftinek li ser enflasyona 5-18% salane bi dest bixin, li gorî serkeftina xala têketinê.
Ka em tabloyek din çêbikin - ne sûdmendî ji bo her yek ji N salên dawî, lê sûdmendî ji bo her yek ji N serdemên yek-salî yên paşîn:
Sala
Destpêka
The End
MCFTR
destpêk Bi
dihesibîne
infl.
MCFTR
con. Bi
dihesibîne
infl.
Yeksalî
hevseng
mezinbûnî
1
30.07.2019
30.07.2020
4697,47
5095,54
1,084741
2
30.07.2018
30.07.2019
3835,52
4697,47
1,224728
3
30.07.2017
30.07.2018
3113,38
3835,52
1,231947
4
30.07.2016
30.07.2017
3115,30
3113,38
0,999384
5
30.07.2015
30.07.2016
2682,35
3115,30
1,161407
6
30.07.2014
30.07.2015
2488,07
2682,35
1,078085
7
30.07.2013
30.07.2014
2497,47
2488,07
0,996236
8
30.07.2012
30.07.2013
2634,99
2497,47
0,947810
9
30.07.2011
30.07.2012
3245,76
2634,99
0,811825
10
30.07.2010
30.07.2011
2847,81
3245,76
1,139739
11
30.07.2009
30.07.2010
2223,17
2847,81
1,280968
Em dibînin ku ne her sal bi serketî bû, lê salên neserkeftî bi demê re bi salên serketî yên ku "her tişt rast kirin" hatin peyde kirin.
Naha, ji bo têgihiştinek çêtir, werin em ji vê îndeksê qut bikin û li mînaka borsek taybetî binihêrin, heke me 15 sal berê li ser vê pargîdanê veberhênana, ji nû ve veberhênana dabeşan û bac bidana, dê çi encam bibûya. Werin em encamê bi hesabê enflasyonê bibînin, yanî. bi bihayên modern. Li jêr mînakek pişkek asayî ya Sberbank heye. Grafika kesk dînamîkên nirxa portofolê nîşan dide, ku di destpêkê de ji yek parvekirina Sberbank di bihayên nûjen de pêk dihat, ku ji nû ve veberhênana dabeşan tê hesibandin. Di 15 salan de, enflasyon rubleyê 3.014135 carî daxistiye. Bi salan, hîseyên Sberbank ji 21.861 rubleyan biha bûye. heta 218.15 rubleyê, yanî. bêyî ku enflasyon were hesibandin biha 9.978958 qat zêde bû. Di van salan de, xwediyê yek parê di demên cihêreng de bacên 40.811613 rubleyê jêbirin. Mîqdarên danûstendinên ku hatine dayîn li ser nexşeyê bi barên vertîkal ên sor têne xuyang kirin û bi nexşeyê bixwe re têkildar nînin, ku tê de drav û veberhênana wan jî têne hesibandin. Ger her carê ku ev drav ji bo kirîna pişkên Sberbank dîsa hatine bikar anîn, wê hingê di dawiya heyamê de xwedan xwediyê ne yek, lê 1.309361 hîs bû. Ji nû ve veberhênana dabeşan û enflasyonê li ber çavan tê girtin, portofola eslî di 4.334927 salan de 15 qat zêde bû, yanî. Bihayê salane 1.102721 qat zêde bû. Bi tevahî, pişkek asayî ya Sberbank di her 10,27 salên dawîn de salek navînî 15% ji enflasyonê ji xwediyê xwe re anî:
Wekî mînakek din, em bi dînamîkên parveyên bijartî yên Sberbank re wêneyek wisa bidin. Parçeya bijartî ya Sberbank di her 13,59 salên dawîn de her sal ji enflasyonê 15% salane zêdetir bi navgînî ji xwediyê xwe re anî:
Van encam dê di pratîkê de hinekî kêmtir bin, ji ber ku dema kirîna hîseyan hûn hewce ne ku komîsyonek brokersaziyê piçûk bidin. Di heman demê de, heke hûn Hesabek Veberhênana Kesane bikar bînin, ku destûrê dide we ku hûn ji dewletê heya radeyek tixûbdar kêmkirina bacê bistînin, encam dikare bêtir çêtir bibe. Ger we ev yek nebihîstiye, tê pêşniyar kirin ku li kurteya "IIS" bigerin. Di heman demê de em ji bîr nekin ku em bibêjin ku IIS dikare li Sberbank were vekirin.
Ji ber vê yekê, me berê dît ku veberhênana li parveyan ji hêla dîrokî ve ji veberhênana li sîteyê û depoyan bikêrtir e. Ji bo kêfê, li vir 20 stokên çêtirîn ên ku zêdetirî 10 sal in li sûkê bazirganiyê dikin, ku di encama analîza daneyan de hatine bidestxistin, pêşanek lêdanek heye. Di stûna paşîn de em dibînin ku her sal çend caran portfoliyoya stokê bi navgînî mezin dibe, li gorî enflasyon û veberhênana danûstendinan. Em dibînin ku gelek stoqe ji %10 zêdetir enflasyonê dişkînin:
Pêşveçûn
Destpêka
The End
Coeff. ji qîmetketin
Destpêk biha
Con. biha
Bilind
hejmar
parve dike
bi heceta
ji nû ve vejîn-
tions
dabeş-
delal,
carinan
Dawî
medya-
yeksalî
bilindahî, car
Lenzoloto
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
1267,02
17290
2,307198
1,326066
NKNH ap
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
5,99
79,18
2,319298
1,322544
MGTS-4ap
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
339,99
1980
3,188323
1,257858
Tatnft 3ap
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
72,77
538,8
2,037894
1,232030
MGTS-5ao
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
380,7
2275
2,487047
1,230166
Akron
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
809,88
5800
2,015074
1,226550
Lenzol. bi jorve
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
845
5260
2,214068
1,220921
NKNKh JSC
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
14,117
92,45
1,896548
1,208282
Lenenerg-p
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
25,253
149,5
1,904568
1,196652
GMKNorNik
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
4970
19620
2,134809
1,162320
Surgnfgz-p
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
13,799
37,49
2,480427
1,136619
IRKUT-3
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
8,127
35,08
1,543182
1,135299
Tatnft 3ao
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
146,94
558,4
1,612350
1,125854
Novatek JSC
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
218,5
1080,8
1,195976
1,121908
SevSt-ao
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
358
908,4
2,163834
1,113569
Krasesb JSC
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
3,25
7,07
2,255269
1,101105
ChTPZ JSC
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
55,7
209,5
1,304175
1,101088
Sberbank-p
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
56,85
203,33
1,368277
1,100829
PIK JSC
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
108,26
489,5
1,079537
1,100545
LUKOIL
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
1720
5115
1,639864
1,100444
Naha, digel daneyên dakêşandî, werin em çend pirsgirêkan li ser mijara ku bi rastî hêjayî veberhênanê ye çareser bikin ger hûn bawer dikin ku meylên demdirêj di nirxa hin pargîdaniyan de dê berdewam bikin. Eşkere ye ku pêşbînkirina bihayê pêşerojê bi karanîna nexşeya berê bi tevahî ne rastdar e, lê bila em di veberhênana serdemên borî de di çend kategoriyan de li serketiyan bigerin.
Karekî. Di her 1.045 serdemên dawîn ên yek-salî de ku di her 10 serdemên dawîn ên yek-salî de ku borsa bazirganiyê kiriye de, stokek ku bi domdarî ji sîteya rast derketiye (rêjeya mezinbûna salane ya navîn XNUMX li ser enflasyonê) peyda bikin.
Di vê û karên jêrîn de, mebesta me modela ku li jor hatî destnîşan kirin bi veberhênana danûstendinan û bi hesabkirina enflasyonê ye.
Li vir li gorî analîza daneyên me di vê kategoriyê de serketî hene. Pargîdaniyên li serê sifrê bi domdarî sal bi sal bêyî kêmbûn vegerên xurt dane. Li vir Sala 1 30.07.2019/30.07.2020/2-30.07.2018/30.07.2019/XNUMX, Sala XNUMX XNUMX/XNUMX/XNUMX-XNUMX/XNUMX/XNUMX e, hwd.:
Pêşveçûn
jimare
serfirazî
serî
emlak
bench press
stu
ji bo
piştî-
rojan
Salan 10
Sal 1
Sal 2
Sal 3
Sal 4
Sal 5
Sal 6
Sal 7
Sal 8
Sal 9
Sal 10
Tatnft 3ap
8
0,8573
1,4934
1,9461
1,6092
1,0470
1,1035
1,2909
1,0705
1,0039
1,2540
MGTS-4ap
8
1,1020
1,0608
1,8637
1,5106
1,7244
0,9339
1,1632
0,9216
1,0655
1,6380
ChTPZ JSC
7
1,5532
1,2003
1,2495
1,5011
1,5453
1,2926
0,9477
0,9399
0,3081
1,3666
SevSt-ao
7
0,9532
1,1056
1,3463
1,1089
1,1955
2,0003
1,2501
0,6734
0,6637
1,3948
NKNKh JSC
7
1,3285
1,5916
1,0821
0,8403
1,7407
1,3632
0,8729
0,8678
1,0716
1,7910
MGTS-5ao
7
1,1969
1,0688
1,8572
1,3789
2,0274
0,8394
1,1685
0,8364
1,0073
1,4460
Gazprneft
7
0,8119
1,3200
1,6868
1,2051
1,1751
0,9197
1,1126
0,7484
1,1131
1,0641
Tatnft 3ao
7
0,7933
1,0807
1,9714
1,2109
1,0728
1,1725
1,0192
0,9815
1,0783
1,1785
Lenenerg-p
7
1,3941
1,1865
1,7697
2,4403
2,2441
0,6250
1,2045
0,7784
0,4562
1,4051
NKNH ap
7
1,3057
2,4022
1,2896
0,8209
1,2356
1,6278
0,7508
0,8449
1,5820
2,4428
Surgnfgz-p
7
1,1897
1,0456
1,2413
0,8395
0,9643
1,4957
1,2140
1,1280
1,4013
1,0031
Em dibînin ku lîderan jî her sal di warê qazanciyê de li sîteyê neketin. Dadbarkirina li gorî hejikên bihêz ên asta qezencê di salên cihêreng de, diyar e ku heke hûn aramiyê dixwazin, çêtir e ku hûn malûmanan cihêreng bikin, û bi îdeal, veberhênanek li ser pêlekê bikin.
Naha werin em pirsgirêkek analîza daneyê ya weha formule bikin û çareser bikin. Ma tê pêşniyar kirin ku meriv hinekî spekulasyon bike, her carê parên M roj berî roja dabeşkirina dabeşê bikirin û n roj piştî roja dabeşkirinê bifiroşin? Ma çêtir e ku meriv dabeşan berhev bike û "ji stokê derkeve" ji "tevahiya salê" "di stokê de bimîne"? Werin em texmîn bikin ku ji ketin-derketinek weha tu windahiyên komîsyonên tune. Û analîzkirina daneyan dê ji me re bibe alîkar ku em sînorên korîdora M û N bibînin, yên ku di dîrokê de li şûna ku ji bo demek dirêj parve bikin di berhevkirina dabeşan de herî serketî ne.
Li vir çîrokek ji sala 2008-an heye.
John Smithê ku li Wall Streetê ji pencereya qata 75emîn xwe avêt xwarê, piştî ku li erdê ket 10 metreyan xwe avêt erdê û ketina sibeyê hinekî telafî kir.
Ew bi dabeşan re jî heman e: em texmîn dikin ku tevgera bazarê li dora roja dravdana dabeşkirinê pir zêde refleksa bazarê nîşan dide, yanî. ji ber sedemên psîkolojîk, dibe ku bazar ji mêjera dabeşkirinê bêtir dakeve an bilind bibe.
Karekî. Leza vegerandina stock piştî dravdana dabeşkirinê binirxînin. Ma çêtir e ku meriv di êvara dravdana danûstendinê de bikeve hundur û demek dereng derkeve ji girtina stokê li seranserê salê? Çend roj berî dayina danûstendinê divê hûn têkevin stokê û çend roj piştî dravdana danûstendinê divê hûn ji stokê derkevin da ku hûn herî zêde qezencê bistînin?
Modela me di seranserê dîrokê de hemî guhertoyên firehiya taxê li dora tarîxên dravdana dabeşkirinê hesab kir. Ev qedexe hatin qebûlkirin: M<=30, N>=20. Rastî ev e ku tarîx û mîqdara dravdanê her gav ji 30 rojan berî dayîna dravdanê pêşwext nayê zanîn. Di heman demê de, dabeş yekser nayên hesabê, lê bi derengî. Em bawer dikin ku hûn bi kêmî ve 20 rojan hewce ne ku hûn garantî bibin ku hûn dabeşan li hesabê xwe bistînin û wan ji nû ve veberhênanê bikin. Bi van qedexeyan re, modela bersiva jêrîn hilberand. Çêtir e ku meriv 34 rojan berî roja dabeşkirina dabeşê stokan bikire û 25 rojan piştî tarîxa dabeşkirinê bifroşe. Di bin vê senaryoyê de, mezinbûna navînî ji bo vê heyamê 3,11% bû, ku salê 20,9% dide. Ewan. di binê modela veberhênanê ya li ber çavan de (bi veberhênana danûstendinan û bi hesabê enflasyonê), heke hûn 34 roj beriya roja dravdana mûçeyê parek bikirin û 25 roj piştî roja dravdana mûçeyê wê bifroşin, wê hingê salê we ji sedî 20,9 li jor heye. rêjeya enflasyonê. Ev bi navgînkirina hemî dozên dravdana dabeşkirinê ji databasa me ve hate verast kirin.
Mînakî, ji bo parek bijartî ya Sberbank, senaryoyek ketin-derketinê ya weha dê ji bo her ketin-derketinek li dora roja dravdana dabeşkirinê 11,72% mezinbûna li ser rêjeya enflasyonê bide. Ev ji sedî 98,6 salane li ser rêjeya enflasyonê ye. Lê ev, bê guman, mînakek bextewariya rasthatî ye.
Pêşveçûn
entry
Dîroka dayina dividend
Derketin
Coeff. mezinbûnî
Sberbank-p
10.05.2019
13.06.2019
08.07.2019
1,112942978
Sberbank-p
23.05.2018
26.06.2018
21.07.2018
0,936437635
Sberbank-p
11.05.2017
14.06.2017
09.07.2017
1,017492563
Sberbank-p
11.05.2016
14.06.2016
09.07.2016
1,101864592
Sberbank-p
12.05.2015
15.06.2015
10.07.2015
0,995812419
Sberbank-p
14.05.2014
17.06.2014
12.07.2014
1,042997818
Sberbank-p
08.03.2013
11.04.2013
06.05.2013
0,997301095
Sberbank-p
09.03.2012
12.04.2012
07.05.2012
0,924053861
Sberbank-p
12.03.2011
15.04.2011
10.05.2011
1,010644958
Sberbank-p
13.03.2010
16.04.2010
11.05.2010
0,796937418
Sberbank-p
04.04.2009
08.05.2009
02.06.2009
2,893620094
Sberbank-p
04.04.2008
08.05.2008
02.06.2008
1,073578067
Sberbank-p
08.04.2007
12.05.2007
06.06.2007
0,877649005
Sberbank-p
25.03.2006
28.04.2006
23.05.2006
0,958642001
Sberbank-p
03.04.2005
07.05.2005
01.06.2005
1,059276282
Sberbank-p
28.03.2004
01.05.2004
26.05.2004
1,049810801
Sberbank-p
06.04.2003
10.05.2003
04.06.2003
1,161792898
Sberbank-p
02.04.2002
06.05.2002
31.05.2002
1,099316569
Ji ber vê yekê, refleksa sûkê ya ku li jor hatî destnîşan kirin pêk tê û di nav rêzek pir berfireh a tarîxên dravdana dabeşkirinê de, di dîrokê de berberî ji xwedaniya parên seranserê salê piçek zêdetir bûye.
Ka em modela xwe bidin yek peywirek din a analîzkirina daneyê:
Karekî. Parsekek bi firsenda herî bi rêkûpêk bibînin ku hûn di ketin û derketinê de li dora roja dravdana dabeşkirinê drav qezenc bikin. Em ê binirxînin ka çend bûyerên dravdana danûstendinê gengaz kiriye ku hûn li ser bingeha salane ji rêjeya enflasyonê zêdetirî 10% qezenc bikin ger hûn 34 roj berê têkevin stokê û 25 roj piştî roja dravdana dabeşkirinê derketine.
Em ê hîseyên ku ji bo wan bi kêmî ve 5 dozên dravdana mûçeyê hatine dîtin binirxînin. Encama hit parade li jêr tê dayîn. Bala xwe bidinê ku encam bi îhtîmalek tenê ji hêla peywira analîzkirina daneyê ve bi qîmet e, lê ne wekî rêbernameyek pratîkî ya veberhênanê.
Pêşveçûn
Hejmara
rewşên serketinê
zêdetir ji 10% salane
li ser enflasyonê
Hejmara
rewşan
dayinên
dividends
Par
rewşan
serketin
Rêjeya navîn mezinbûnî
Lenzoloto
5
5
1
1,320779017
IDGC SZ
6
7
0,8571
1,070324870
Rollman-p
6
7
0,8571
1,029644533
Rosseti up
4
5
0,8
1,279877637
Kubanenr
4
5
0,8
1,248634960
LSR JSC
8
10
0,8
1,085474828
ALROSA JSC
8
10
0,8
1,042920287
FGC UES JSC
6
8
0,75
1,087420610
NCSP JSC
10
14
0,7143
1,166690777
KuzbTK JSC
5
7
0,7143
1,029743667
Ji analîza borsayê, encamên jêrîn dikarin werin derxistin:
- Hate piştrast kirin ku vegerandina hîseyên ku di materyalên brokeran, pargîdaniyên veberhênanê û aliyên din ên eleqedar de hatine destnîşan kirin ji depo û sîteyên veberhênanê zêdetir e.
- Nerazîbûna bazarê pir zêde ye, lê gengaz e ku ji bo demek dirêj ve bi cihêrengiya portfoliyoyê ya girîng ve veberhênanê were kirin. Ji bo xatirê 13% kêmkirina bacê ya din dema ku hûn di hesabek veberhênana kesane de veberhênan dikin, pir tê pêşniyar kirin ku bazara borsê kifş bikin û ev dikare were kirin, tevî Sberbank.
- Li ser bingeha analîza encamên ji bo serdemên borî, rêber di warê berjewendiya bilind a stabîl û berjewendiya ketin û derketinê de li dora roja dravdana dabeşê hatin dîtin. Lêbelê, encam ne ew qas zelal in û divê hûn di veberhênana xwe de tenê ji hêla wan ve neyên rêve kirin. Ev mînakên karên analîzkirina daneyê bûn.
Tevahî
Kêrhatî ye ku hûn tomarên hebûnên xwe, û hem jî dahat û lêçûnên xwe biparêzin. Ev di plansaziya darayî de dibe alîkar. Ger hûn drav bidin hev, wê hingê derfet hene ku hûn wê bi rêjeyek ji enflasyonê bilindtir veberhênan bikin. Analîzkirina daneyên ji gola daneya Sberbank destnîşan kir ku depo salane 2%, kirêya apartmanan - 4,5%, û stokên rûsî - bi qasî 10% ji enflasyonê re, bi xetereyên girîngtir re tîne.
Nivîskar: Mikhail Grichik, pisporê civaka pîşeyî ya Sberbank SberProfi DWH / BigData.
Civaka pîşeyî ya SberProfi DWH / BigData berpirsiyar e ku di warên wekî ekosîstema Hadoop, Teradata, Oracle DB, GreenPlum, û her weha amûrên BI-yê Qlik, SAP BO, Tableau, hwd de pêşkeftina jêhatîbûnê pêk bîne.
Source: www.habr.com