🥇हामी, Sber कर्मचारीहरू, कसरी गणना गर्छौं र हाम्रो पैसा लगानी गर्छौं

के यो 750 हजार रूबल को लागी एक कार किन्न आवश्यक छ, तथ्य को बावजुद तपाईं एक महिना 18 पटक ड्राइभ गर्नुहुन्छ, वा यो ट्याक्सी प्रयोग गर्न सस्तो छ? यदि तपाइँ पछाडिको सिटमा काम गर्नुहुन्छ वा संगीत सुन्नुहुन्छ - यसले कसरी मूल्याङ्कनलाई परिवर्तन गर्छ? अपार्टमेन्ट किन्नको लागि उत्तम तरिका के हो - कुन बिन्दुमा जम्मामा बचत समाप्त गर्न र धितोमा डाउन पेमेन्ट गर्न इष्टतम छ? वा एक मामूली प्रश्न पनि: के यो मासिक पूँजीकरणको साथ 6% वा वार्षिक पूंजीकरणको साथ 6,2% मा पैसा जम्मा गर्न बढी लाभदायक छ? धेरै मानिसहरू यस्तो गणना गर्न कोसिस गर्दैनन् र तिनीहरूको पैसाको बारेमा विस्तृत जानकारी सङ्कलन गर्न चाहँदैनन्। गणनाको सट्टा, भावना र भावनाहरू जोडिएका छन्। वा तिनीहरूले केही संकीर्ण अनुमान गर्छन्, उदाहरणका लागि, कारको स्वामित्वको वार्षिक लागत विवरणमा गणना गर्नुहोस्, जबकि यी सबै खर्चहरू कुल खर्चको 5% मात्र हुन सक्छन् (र जीवनका अन्य पक्षहरूमा खर्च गणना गरिएको छैन)। मानव मस्तिष्क संज्ञानात्मक विकृतिको अधीनमा छ। उदाहरण को लागी, यो छोड्न गाह्रो छ, गैर-भुक्तानी को बावजूद, एक व्यवसाय जसमा धेरै समय र पैसा लगानी गरिएको छ। मानिसहरू प्रायः धेरै आशावादी हुन्छन् र जोखिमहरूलाई कम आँकलन गर्छन्, साथै सजिलैसँग सुझाव दिन सक्छन् र महँगो ट्रिंकेट किन्न वा वित्तीय पिरामिडमा लगानी गर्न सक्छन्।

निस्सन्देह, बैंकको मामलामा, भावनात्मक मूल्याङ्कनले काम गर्दैन। त्यसकारण, म पहिले कसरी एक साधारण व्यक्तिले पैसाको मूल्याङ्कन गर्छ (म सहित), र बैंकले कसरी गर्छ भन्ने बारे कुरा गर्न चाहन्छु। तल केही वित्तीय शैक्षिक कार्यक्रम र सम्पूर्ण बैंकको लागि Sberbank मा डाटा एनालिटिक्स बारे धेरै हुनेछ।

प्राप्त निष्कर्षहरू केवल उदाहरणको रूपमा दिइन्छ र निजी लगानीकर्ताहरूको लागि सिफारिसहरू मान्न सकिँदैन, किनकि तिनीहरूले यस लेखको दायरा बाहिर रहेका धेरै कारकहरूलाई ध्यानमा राख्दैनन्।

उदाहरणका लागि, कुनै पनि "ब्ल्याक स्वान" घटनाले बृहत् अर्थशास्त्रमा, कुनै पनि कम्पनीको कर्पोरेट शासनमा, आदिमा नाटकीय परिवर्तनहरू ल्याउन सक्छ।

मानौं तपाईंले पहिले नै आफ्नो धितो चुक्ता गरिसक्नुभएको छ र तपाईंसँग बचत छ। यो लेख तपाईलाई उपयोगी हुन सक्छ यदि तपाई:

तपाईले कति सम्पत्ति जम्मा गर्नुभयो र कसरी ट्र्याक राख्ने भन्ने कुराले फरक पार्दैन
तपाइँको सम्पत्ति कसरी तपाइँलाई थप आय ल्याउने भनेर सोच्दै हुनुहुन्छ
म बुझ्न चाहन्छु कि पैसा लगानी गर्ने तरिकाहरू मध्ये कुन उत्तम हो: घर जग्गा, निक्षेप वा स्टक
यस मुद्दामा Sberbank डाटाको विश्लेषणले के सल्लाह दिनेछ भन्ने उत्सुकता छ

प्रायः मानिसहरूले आफ्नो आय र व्ययको गतिशीलताको बारेमा पूर्ण जानकारी बिना, आफ्नै सम्पत्तिको मूल्यको मूल्याङ्कन नगरी, मुद्रास्फीति, आदिलाई तिनीहरूको गणनामा ध्यान नदिई वित्तीय निर्णयहरू गर्छन्।

कहिलेकाहीँ मानिसहरूले गल्तीहरू गर्छन्, जस्तै ऋण लिएर उनीहरूले यसलाई फिर्ता गर्न सक्छन् र त्यसपछि असफल हुन्छन्। एकै समयमा, एक व्यक्ति ऋण सेवा गर्न सक्षम हुनेछ कि भन्ने प्रश्नको जवाफ अक्सर अग्रिम थाहा छ। तपाईले कति कमाउनुहुन्छ, तपाईले कति खर्च गर्नुहुन्छ, यी सूचकहरूमा परिवर्तनहरूको गतिशीलता के हो भन्ने कुरा जान्न आवश्यक छ।

वा, उदाहरणका लागि, एक व्यक्तिले काममा केही प्रकारको तलब प्राप्त गर्दछ, यो आवधिक रूपमा बढेको छ, यसलाई योग्यताको मूल्याङ्कनको रूपमा प्रस्तुत गर्दै। तर वास्तवमा, मुद्रास्फीतिको तुलनामा, यो व्यक्तिको कमाई घट्न सक्छ, र यदि उसले आयको रेकर्ड राख्दैन भने उसले यो महसुस गर्न सक्दैन।
केही व्यक्तिहरूले आफ्नो वर्तमान परिस्थितिमा कुन छनौट बढी लाभदायक छ भनेर मूल्याङ्कन गर्न सक्दैनन्: अपार्टमेन्ट भाडामा लिनुहोस् वा यस्तो र त्यस्तो दरमा धितो लिनुहोस्।

र यस र त्यस अवस्थामा लागतहरू के हुनेछन् भनेर गणना गर्नुको सट्टा, गणनामा गैर-वित्तीय सूचकहरूलाई मुद्रीकरण गर्ने ("म एक महिना एम रूबलमा मस्को दर्ताबाट हुने फाइदाको अनुमान गर्छु, म नजिकैको अपार्टमेन्टमा बस्ने सुविधाको अनुमान गर्दछु। प्रति महिना N rubles मा काम गर्नुहोस्"), मानिसहरू गैर-वित्तीय सूचकहरूको मूल्याङ्कनमा फरक वित्तीय अवस्था र अन्य प्राथमिकताहरू हुन सक्ने अन्तर्वार्ताकारहरूसँग छलफल गर्न इन्टरनेटमा दौडिन्छन्।

म जिम्मेवार वित्तीय योजनाको लागि छु। सबै भन्दा पहिले, यो तपाइँको आफ्नै आर्थिक स्थिति मा निम्न डेटा सङ्कलन गर्न प्रस्ताव गरिएको छ:

लेखा र सबै उपलब्ध सम्पत्ति को मूल्याङ्कन
आय र व्ययको लागि लेखांकन, साथै आय र व्यय बीचको भिन्नता, अर्थात्। सम्पत्ति संचय गतिशीलता

सबै उपलब्ध सम्पत्तिहरूको लेखा र मूल्याङ्कन

सुरुमा, यहाँ एउटा तस्विर हो जसले सायद मानिसहरूको आर्थिक अवस्थालाई गलत व्याख्या गर्छ। चित्रले चित्रित व्यक्तिहरूसँग भएको सम्पत्तिको मौद्रिक घटकहरू मात्र देखाउँछ। वास्तवमा, भिक्षा दिने व्यक्तिहरूसँग ऋण बाहेक केही सम्पत्ति हुन सक्छ, जसको परिणाम स्वरूप तिनीहरूको पैसाको सन्तुलन ऋणात्मक हुन्छ, तर तिनीहरूको सम्पत्तिको कुल मूल्य अझै भिखारीको भन्दा ठूलो हुन्छ।

तपाईसँग के छ मूल्याङ्कन गर्नुहोस्:

घर जग्गा
भूमि
सवारी साधनहरु
बैंक निक्षेपहरू
क्रेडिट दायित्व (एक माइनस संग)
लगानी (स्टक, बन्ड, ...)
आफ्नै व्यवसायको लागत
अन्य सम्पत्ति

सम्पत्ति मध्ये, एक तरल सेयर नोट गर्न सक्छ, जुन चाँडै फिर्ता लिन सकिन्छ र अन्य फारमहरूमा रूपान्तरण गर्न सकिन्छ। उदाहरणका लागि, तपाईंले आफ्नो स्वामित्वमा रहेको अपार्टमेन्टमा बस्ने आफन्तहरूसँगको शेयरलाई तरल सम्पत्तिको रूपमा वर्गीकृत गर्न सकिन्छ। घाटा बिना निकाल्न नसकिने निक्षेप वा शेयरहरूमा दीर्घकालीन लगानीलाई पनि तरल मानिन्छ। बारीमा, तपाईंको स्वामित्वमा रहेको तर बस्ने नगर्ने घर जग्गा, सवारी साधन, छोटो अवधि र रद्द गर्न मिल्ने जम्मालाई तरल सम्पत्तिको रूपमा वर्गीकृत गर्न सकिन्छ। उदाहरणका लागि, यदि तपाईंलाई तत्काल उपचारको लागि पैसा चाहिन्छ भने, केही उपकरणहरूको फाइदाहरू लगभग शून्य छन्, त्यसैले तरलता साझेदारी अधिक मूल्यवान छ।

यसबाहेक, सम्पत्ति बीचमा नाफारहित र लाभदायक छुट्याउन सकिन्छ। उदाहरणका लागि, भाडामा नपाइने घरजग्गा, साथै सवारी साधनलाई नाफा नहुने मान्न सकिन्छ। र भाडामा लिइएको घर जग्गा, निक्षेप र मुद्रास्फीति माथिको दरमा लगानी गरिएको शेयर लाभदायक सम्पत्ति हो।

तपाईंले प्राप्त गर्नुहुनेछ, उदाहरणका लागि, यस्तो तस्वीर (डेटा अनियमित रूपमा उत्पन्न गरिएको छ):

धेरै मानिसहरूको लागि, यो तस्वीर धेरै तिरस्कृत देखिन्छ। उदाहरणका लागि, एक गरिब हजुरआमाले मस्कोको महँगो अपार्टमेन्टमा बस्न सक्छिन् जसले नाफा ल्याउन सक्दैन, पेन्सनदेखि निवृत्तिभरणमा हात मिलाएर जीवन बिताउँदा, आफ्नो सम्पत्ति पुनर्संरचना गर्ने बारे सोच्दैन। शुल्कमा आफ्नो नातिसँग अपार्टमेन्ट साटासाट गर्नु उनको लागि बुद्धिमानी हुनेछ। यसको विपरित, एक लगानीकर्ता स्टकमा लगानी गर्न यति तल्लीन हुन सक्छ कि ऊसँग वर्षाको दिनको लागि अन्य प्रकारको सम्पत्ति हुँदैन, जुन जोखिमपूर्ण हुन सक्छ। तपाइँ तपाइँको सम्पत्ती को यस्तो तस्वीर कोर्न सक्नुहुन्छ र यो अधिक लाभदायक तरीका मा सम्पत्ति स्थानान्तरण बुद्धिमानी छैन भने आश्चर्य छ।

आय, व्यय र सम्पत्ति संचय को गतिशीलता को लागी लेखा

यो सुझाव दिइन्छ कि तपाइँ नियमित रूपमा आफ्नो आय र खर्च इलेक्ट्रोनिक रूपमा रेकर्ड गर्नुहोस्। इन्टरनेट बैंकिङको युगमा धेरै मेहनत गर्नु पर्दैन। एकै समयमा, आय र व्यय कोटिहरूमा विभाजन गर्न सकिन्छ। यसबाहेक, तिनीहरूलाई वर्षहरू द्वारा एकत्रित गरेर, तिनीहरूको गतिशीलताको बारेमा निष्कर्ष निकाल्न सकिन्छ। विगतका वर्षहरूको रकम आजको मूल्यहरूमा कस्तो देखिन्छ भनेर एक विचार राख्नको लागि मुद्रास्फीतिलाई ध्यानमा राख्नु महत्त्वपूर्ण छ। सबैको आफ्नै उपभोक्ता टोकरी छ। पेट्रोल र खाद्यान्नको मूल्य फरक फरक दरमा बढेको छ। तर आफ्नो व्यक्तिगत मुद्रास्फीति गणना धेरै गाह्रो छ। त्यसैले, केही त्रुटि संग, यो आधिकारिक मुद्रास्फीति दर मा डाटा प्रयोग गर्न सम्भव छ।

मासिक मुद्रास्फीति डेटा Sberbank डेटा तालमा अपलोड गरिएका सहित धेरै खुला स्रोतहरूबाट उपलब्ध छ।

आय-व्ययको गतिशीलता कल्पना गर्ने एउटा उदाहरण (डेटा अनियमित रूपमा उत्पन्न हुन्छ, मुद्रास्फीतिको गतिशीलता वास्तविक हो):

यस्तो पूर्ण तस्विर राखेर, तपाईले आफ्नो वास्तविक वृद्धि / आयमा कमी र वास्तविक वृद्धि / बचतमा कमीको बारेमा निष्कर्ष निकाल्न सक्नुहुन्छ, वर्ग अनुसार खर्चको गतिशीलताको विश्लेषण गर्न सक्नुहुन्छ र सूचित वित्तीय निर्णयहरू गर्न सक्नुहुन्छ।

नि:शुल्क नगद लगानी गर्ने तरिकाले मुद्रास्फीतिलाई हराउँछ र सबैभन्दा निष्क्रिय आय ल्याउँछ?

Sberbank डेटा तालमा यस विषयमा बहुमूल्य डेटा छ:

मास्को मा प्रति वर्ग मीटर लागत को गतिशीलता
मस्को र मस्को उपनगरहरूमा घर जग्गाको बिक्री र भाडाको लागि प्रस्तावहरूको डाटाबेस
निक्षेपहरूमा औसत वार्षिक ब्याज दरको गतिशीलता
रूबल मुद्रास्फीति गतिशीलता
मस्को एक्सचेन्ज ग्रस टोटल रिटर्न इन्डेक्स (MCFTR) को गतिशीलता
मस्को एक्सचेंज स्टक उद्धरण र लाभांश मा डेटा भुक्तान गरियो

यस डेटाले हामीलाई भाडा सम्पत्ति, बैंक निक्षेप र इक्विटी बजारमा लगानीको प्रतिफल र जोखिमहरू तुलना गर्न अनुमति दिनेछ। मुद्रास्फीतिमा कारक गर्न नबिर्सनुहोस्।
मैले तुरुन्तै भन्नु पर्छ कि यस पोष्टमा हामी डेटा विश्लेषणमा विशेष रूपमा संलग्न छौं र कुनै पनि आर्थिक सिद्धान्तहरूको प्रयोगको सहारा लिदैनौं। हाम्रो डेटाले के भन्छ हेरौं - रूसमा बचत गर्ने र बढाउने तरिका हालका वर्षहरूमा सबैभन्दा राम्रो भएको छ।

हामी यस लेखमा प्रयोग गरिएको डाटा र Sberbank मा अन्य डाटा कसरी सङ्कलन र विश्लेषण गरिन्छ भनेर संक्षिप्त रूपमा वर्णन गर्नेछौं। त्यहाँ स्रोत प्रतिकृतिहरूको एक तह छ जुन ह्याडूपमा पर्केट ढाँचामा भण्डार गरिएको छ। दुबै आन्तरिक स्रोतहरू (बैंकका विभिन्न एएस) र बाह्य स्रोतहरू प्रयोग गरिन्छ। स्रोत प्रतिकृतिहरू विभिन्न तरिकामा सङ्कलन गरिन्छ। त्यहाँ स्पार्कमा आधारित स्टर्क उत्पादन छ, र दोस्रो उत्पादन, Ab Initio AIR, गति पाइरहेको छ। स्रोत प्रतिकृतिहरू विभिन्न Cloudera-व्यवस्थित ह्याडूप क्लस्टरहरूमा अपलोड हुन्छन्, र एक क्लस्टरबाट अर्कोमा लिङ्क गर्न सकिन्छ। क्लस्टरहरू मुख्यतया व्यवसायिक ब्लकहरूद्वारा विभाजित हुन्छन्, त्यहाँ डाटा ल्याब क्लस्टरहरू पनि छन्। स्रोत प्रतिकृतिहरूमा आधारित, विभिन्न डाटा मार्टहरू बनाइएका छन् जुन व्यापार प्रयोगकर्ताहरू र डाटा वैज्ञानिकहरूका लागि उपलब्ध छन्। विभिन्न स्पार्क अनुप्रयोगहरू, हाइभ क्वेरीहरू, डेटा विश्लेषण अनुप्रयोगहरू, र SVG ग्राफिक्स ढाँचामा परिणामहरूको दृश्य यो लेख लेख्न प्रयोग गरियो।

घर जग्गा बजार को ऐतिहासिक विश्लेषण

विश्लेषणले देखाउँछ कि दीर्घकालीन रूपमा रियल इस्टेट मुद्रास्फीतिको अनुपातमा बढ्छ, अर्थात्। वास्तविक मूल्यमा न बढ्छ न घट्छ। यहाँ मस्कोमा आवासीय घर जग्गाको मूल्यको गतिशीलताको ग्राफहरू छन्, उपलब्ध प्रारम्भिक डेटा प्रदर्शन गर्दै।

मुद्रास्फीति बाहेक रूबल मा मूल्य चार्ट:

रूबलमा मूल्य चार्ट, मुद्रास्फीतिलाई ध्यानमा राख्दै (आधुनिक मूल्यहरूमा):

हामी ऐतिहासिक रूपमा मूल्य लगभग 200 rubles/sq.m मा उतार-चढाव भएको देख्छौं। आधुनिक मूल्य र अस्थिरता मा एकदम कम थियो।

आवासीय घरजग्गामा लगानी गर्दा वार्षिक कति प्रतिशत मुद्रास्फीति माथि छ? कसरी उपज अपार्टमेन्ट मा कोठा संख्या मा निर्भर गर्दछ? मस्को र मस्को उपनगरहरूमा अपार्टमेन्टहरूको बिक्री र भाडाका लागि विज्ञापनहरूको Sberbank डाटाबेसको विश्लेषण गरौं।

हाम्रो डेटाबेसमा, त्यहाँ धेरै अपार्टमेन्ट भवनहरू थिए जसमा अपार्टमेन्टहरू बिक्रीको लागि विज्ञापनहरू र एकै समयमा अपार्टमेन्टहरू भाडामा लिने विज्ञापनहरू छन्, र अपार्टमेन्टहरूमा बिक्रीको लागि र भाडाको लागि कोठाहरूको संख्या समान छ। हामीले त्यस्ता केसहरू तुलना गर्यौं, तिनीहरूलाई घरहरू र अपार्टमेन्टमा कोठाहरूको संख्यामा समूहबद्ध गर्दै। यदि यस्तो समूहमा धेरै प्रस्तावहरू थिए भने, औसत मूल्य गणना गरिएको थियो। यदि बेचेको र भाडामा लिइएको अपार्टमेन्टको क्षेत्रफल फरक छ भने, प्रस्ताव मूल्य समानुपातिक रूपमा परिवर्तन गरिएको थियो ताकि तुलना गरिएका अपार्टमेन्टहरूको क्षेत्रहरू अनुरूप हुन्छन्। फलस्वरूप, प्रस्तावहरू तालिकामा राखिएको थियो। प्रत्येक सर्कल वास्तवमा एक अपार्टमेन्ट हो जुन एकै समयमा खरिद गर्न र भाडामा लिनको लागि प्रस्ताव गरिएको छ। तेर्सो अक्षमा हामी अपार्टमेन्ट प्राप्त गर्ने लागत देख्छौं, र ठाडो अक्षमा - एउटै अपार्टमेन्ट भाडामा लिने लागत। अपार्टमेन्टमा कोठाहरूको संख्या सर्कलको रङबाट स्पष्ट हुन्छ, र अपार्टमेन्टको क्षेत्रफल जति ठूलो हुन्छ, सर्कलको त्रिज्या त्यति नै ठूलो हुन्छ। सुपर महँगो अफरहरूलाई ध्यानमा राख्दै, तालिका यस्तो भयो:

यदि तपाईंले महँगो प्रस्तावहरू हटाउनुभयो भने, तपाईंले अर्थव्यवस्था खण्डमा थप विवरणहरूमा मूल्यहरू हेर्न सक्नुहुन्छ:

सहसंबंध विश्लेषणले अपार्टमेन्ट भाडामा लिने लागत र यसलाई खरिद गर्ने लागत बीचको सम्बन्ध रैखिकको नजिक रहेको देखाउँछ।

यसले वार्षिक अपार्टमेन्ट भाडाको लागत र अपार्टमेन्ट प्राप्त गर्ने लागत बीचको निम्न अनुपात निकाल्यो (बार्षिक लागत 12 मासिक हो भनेर नबिर्सनुहोस्):

कोठाहरूको संख्या:
अपार्टमेन्टको वार्षिक भाडाको लागत र अपार्टमेन्ट खरिदको लागतको अनुपात:

१ कोठा
5,11%

१ कोठा
4,80%

१ कोठा
4,94%

कुल
4,93%

मुद्रास्फीति भन्दा बढीमा अपार्टमेन्ट भाडामा लिएर 4,93% वार्षिक उपजको औसत मूल्याङ्कन प्राप्त भयो। यो पनि चाखलाग्दो छ कि सस्तो १ कोठाको अपार्टमेन्ट भाडामा लिन अलि बढी लाभदायक छ। हामीले प्रस्ताव मूल्यको तुलना गर्यौं, जुन दुवै अवस्थामा (भाडा र खरिद) थोरै बढी मूल्यमा छ, त्यसैले कुनै समायोजन आवश्यक पर्दैन। यद्यपि, अन्य समायोजनहरू आवश्यक छन्: भाडामा लिइएका अपार्टमेन्टहरू कहिलेकाहीं कम्तिमा कस्मेटिक रूपमा मर्मत गर्न आवश्यक छ, भाडामा बस्ने व्यक्ति फेला पार्न केही समय लाग्छ र अपार्टमेन्टहरू खाली छन्, कहिलेकाहीं उपयोगिता भुक्तानीहरू भाडा मूल्यमा आंशिक वा पूर्ण रूपमा समावेश हुँदैनन्, र त्यहाँ। वर्षहरूमा अपार्टमेन्टहरूको अत्यन्तै थोरै मूल्यह्रास पनि हो।

खाता समायोजनलाई ध्यानमा राख्दै, आवासीय घर जग्गा भाडामा लिएर, तपाइँले प्रति वर्ष 4,5% सम्मको आम्दानी गर्न सक्नुहुन्छ (सम्पत्ति आफैले मूल्यह्रास गर्दैन भन्ने तथ्य बाहिर)। यदि यस्तो उपज प्रभावशाली छ भने, Sberbank सँग DomClick मा धेरै प्रस्तावहरू छन्।

निक्षेप दरहरूको ऐतिहासिक विश्लेषण

रूसमा विगत केही वर्षहरूमा रूबल निक्षेपले ठूलो मात्रामा मुद्रास्फीतिलाई बढाएको छ। तर 4,5% द्वारा होइन, भाडाको लागि घर जग्गा जस्तै, तर, औसतमा, 2% द्वारा।
तलको चार्टमा, हामी निक्षेप दर र मुद्रास्फीतिको तुलना गर्ने गतिशीलता देख्छौं।

म यस्तो क्षणलाई नोट गर्नेछु कि निक्षेपबाट आयले निम्न कारणहरूको लागि माथिको चार्टको तुलनामा मुद्रास्फीतिलाई केही बलियो पार्छ:

तपाईले भर्ना गरिएको निक्षेपको दरलाई अनुकूल समयमा धेरै महिना अगाडि निर्धारण गर्न सक्नुहुन्छ
मासिक पूँजीकरण, यी औसत डाटामा समावेश धेरै योगदानहरूको विशेषता, चक्रवृद्धि ब्याजको कारण लाभ थप्छ
माथिको बैंक अफ रूसको जानकारी अनुसार शीर्ष 10 बैंकहरूको लागि दरहरूलाई ध्यानमा राखिएको थियो, शीर्ष 10 भन्दा बाहिर तपाईले दरहरू थोरै उच्च पाउन सक्नुहुन्छ।

डलर र यूरोमा निक्षेपहरूको लागि, म भन्छु कि तिनीहरूले क्रमशः डलर र यूरोमा मुद्रास्फीतिलाई हराउँछन्, रूबलले रूबल मुद्रास्फीतिलाई पिट्छ भन्दा कमजोर।

शेयर बजार को ऐतिहासिक विश्लेषण

अब रूसी स्टकहरूको लागि थप विविध र जोखिमपूर्ण बजारलाई हेरौं। स्टकमा लगानीको प्रतिफल निश्चित छैन र धेरै फरक हुन सक्छ। यद्यपि, यदि तपाइँ सम्पत्ति विविधीकरण गर्नुहुन्छ र लामो अवधिको लागि लगानी गर्नुहुन्छ भने, तपाइँ स्टक पोर्टफोलियोमा लगानीको सफलताको विशेषता हुने औसत वार्षिक ब्याज दर ट्रेस गर्न सक्नुहुन्छ।

विषयबाट टाढा रहेका पाठकहरूका लागि, म स्टक सूचकांकहरूको बारेमा केही शब्दहरू भन्नेछु। रूसमा, त्यहाँ मस्को एक्सचेन्ज सूचकांक छ, जसले 50 ठूला रूसी स्टकहरू समावेश भएको पोर्टफोलियोको रूबल मूल्यको गतिशीलता देखाउँदछ। सूचकांकको संरचना र प्रत्येक कम्पनीको सेयरको सेयर व्यापार सञ्चालनको मात्रा, व्यापारको मात्रा, सर्कुलेशनमा शेयरहरूको संख्यामा निर्भर गर्दछ। तलको चार्टले हालैका वर्षहरूमा मस्को एक्सचेन्ज इन्डेक्स (अर्थात् यस्तो औसत पोर्टफोलियो) कसरी बढेको देखाउँछ।

धेरैजसो स्टकका मालिकहरूले आवधिक रूपमा लाभांश भुक्तान गरेका छन् जुन आय उत्पन्न गर्ने समान स्टकहरूमा पुन: लगानी गर्न सकिन्छ। प्राप्त लाभांशमा कर तिर्नुपर्नेछ। मस्को एक्सचेन्ज सूचकांकले लाभांश उपजलाई ध्यानमा राख्दैन।

तसर्थ, हामी मस्को एक्सचेन्ज ग्रस टोटल रिटर्न इन्डेक्स (MCFTR) मा बढी चासो लिनेछौं, जसले प्राप्त लाभांश र यी लाभांशबाट कटौती गरिएको करलाई खातामा लिन्छ। हालका वर्षहरूमा यो सूचकांक कसरी परिवर्तन भएको छ तलको चार्टमा देखाउनुहोस्। थप रूपमा, हामी मुद्रास्फीतिलाई ध्यानमा राख्छौं र आधुनिक मूल्यहरूमा यो सूचकांक कसरी बढ्यो हेर्नुहोस्:

हरियो ग्राफ आधुनिक मूल्यहरूमा पोर्टफोलियोको वास्तविक मूल्य हो, यदि तपाइँ मस्को एक्सचेन्ज सूचकांकमा लगानी गर्नुहुन्छ भने, नियमित रूपमा लाभांश पुन: लगानी गर्नुहोस् र कर तिर्नुहोस्।

हेरौँ विगत १,२,३,…,११ वर्षमा एमसीएफटीआर इन्डेक्सको वृद्धिदर के थियो। ती। यदि हामीले यस सूचकांकको अनुपातमा सेयरहरू खरिद गर्यौं र समान शेयरहरूमा प्राप्त लाभांशलाई नियमित रूपमा पुन: लगानी गर्यौं भने हाम्रो प्रतिफल के हुनेछ:

वर्षहरू
Начало
Конец
MCFTR
प्रारम्भिक संग
ध्यानमा राख्दै
infl।
MCFTR
con संग
ध्यानमा राख्दै
infl।
कोफ।
वृद्धि
वार्षिक
गुणांक
वृद्धि

1
30.07.2019
30.07.2020
4697,47
5095,54
1,084741
1,084741

2
30.07.2018
30.07.2020
3835,52
5095,54
1,328513
1,152612

3
30.07.2017
30.07.2020
3113,38
5095,54
1,636659
1,178472

4
30.07.2016
30.07.2020
3115,30
5095,54
1,635650
1,130896

5
30.07.2015
30.07.2020
2682,35
5095,54
1,899655
1,136933

6
30.07.2014
30.07.2020
2488,07
5095,54
2,047989
1,126907

7
30.07.2013
30.07.2020
2497,47
5095,54
2,040281
1,107239

8
30.07.2012
30.07.2020
2634,99
5095,54
1,933799
1,085929

9
30.07.2011
30.07.2020
3245,76
5095,54
1,569907
1,051390

10
30.07.2010
30.07.2020
2847,81
5095,54
1,789284
1,059907

11
30.07.2009
30.07.2020
2223,17
5095,54
2,292015
1,078318

हामी देख्छौं कि, जतिसुकै वर्ष पहिले लगानी गरेमा, हामीले प्रवेश बिन्दुको सफलताको आधारमा वार्षिक 5-18% को मुद्रास्फीतिमाथि विजय प्राप्त गर्ने थियो।

अर्को एउटा तालिका बनाउनुहोस् - हरेक पछिल्लो N वर्षको लागि नाफा होइन, तर पछिल्लो N एक-वर्षको प्रत्येक अवधिको लागि लाभप्रदता:

Год
Начало
Конец
MCFTR
प्रारम्भिक संग
ध्यानमा राख्दै
infl।
MCFTR
con संग
ध्यानमा राख्दै
infl।
वार्षिक
गुणांक
वृद्धि

1
30.07.2019
30.07.2020
4697,47
5095,54
1,084741

2
30.07.2018
30.07.2019
3835,52
4697,47
1,224728

3
30.07.2017
30.07.2018
3113,38
3835,52
1,231947

4
30.07.2016
30.07.2017
3115,30
3113,38
0,999384

5
30.07.2015
30.07.2016
2682,35
3115,30
1,161407

6
30.07.2014
30.07.2015
2488,07
2682,35
1,078085

7
30.07.2013
30.07.2014
2497,47
2488,07
0,996236

8
30.07.2012
30.07.2013
2634,99
2497,47
0,947810

9
30.07.2011
30.07.2012
3245,76
2634,99
0,811825

10
30.07.2010
30.07.2011
2847,81
3245,76
1,139739

11
30.07.2009
30.07.2010
2223,17
2847,81
1,280968

हामी देख्छौं कि प्रत्येक वर्ष सफल भएन, तर असफल वर्षहरू सफल वर्षहरू पछ्याइएको थियो, जसले "सबै कुरालाई निश्चित" गर्यो।

अब, राम्रोसँग बुझ्नको लागि, यो सूचकांकबाट सार गरौं र विशेष स्टकको उदाहरण हेरौं, यदि तपाईंले यो स्टकमा 15 वर्ष पहिले लगानी गर्नुभयो भने, लाभांश र तिरेको करहरू पुन: लगानी गर्नुभयो भने परिणाम कस्तो हुनेछ। मुद्रास्फीतिलाई ध्यानमा राखेर नतिजा हेरौं, अर्थात् वर्तमान मूल्यहरूमा। तल Sberbank को एक साधारण शेयर को एक उदाहरण छ। हरियो ग्राफले पोर्टफोलियोको मूल्यको गतिशीलता देखाउँदछ, जुन सुरुमा हालको मूल्यहरूमा Sberbank को एक सेयर समावेश थियो, लाभांशको पुन: लगानीलाई ध्यानमा राख्दै। 15 वर्षको लागि, मुद्रास्फीतिले रूबललाई 3.014135 गुणाले अवमूल्यन गरेको छ। वर्षहरूमा Sberbank को शेयर 21.861 rubles बाट मूल्य मा बढेको छ। 218.15 rubles सम्म, अर्थात्। मुद्रास्फीति बाहेक मूल्य ९.९७८९५८ गुणाले बढेको छ । यी वर्षहरूमा, एक शेयरको मालिकले 9.978958 रूबलको रकममा विभिन्न समयमा लाभांश, करको शुद्ध भुक्तान गरेको थियो। भुक्तान गरिएको लाभांशको रकम चार्टमा रातो ठाडो स्टिकको रूपमा देखाइएको छ र चार्टलाई सन्दर्भ गर्दैन, जसमा लाभांश र तिनीहरूको पुन: लगानीलाई पनि ध्यानमा राखिएको छ। यदि प्रत्येक पटक यी लाभांशहरू Sberbank को शेयर किन्न प्रयोग गरियो भने, अवधिको अन्त्यमा सेयरधारकले पहिले नै एक होइन, तर 40.811613 शेयरहरू स्वामित्व पाएको थियो। लाभांश र मुद्रास्फीतिको पुन: लगानीलाई ध्यानमा राख्दै, मूल पोर्टफोलियोको मूल्य 1.309361 वर्षमा 4.334927 गुणाले बढेको छ, अर्थात्। वार्षिक रूपमा 15 पटक मूल्यमा बढ्यो। कुलमा, Sberbank को एक साधारण शेयरले मालिकलाई गत 1.102721 वर्षको प्रत्येक मुद्रास्फीति माथि वार्षिक 10,27% ल्यायो:

अर्को उदाहरणको रूपमा, Sberbank को मनपर्ने शेयर को गतिशीलता संग समान तस्वीर लिनुहोस्। Sberbank को एक रुचाइएको सेयरले मालिकलाई औसतमा अझ बढि ल्यायो, गत 13,59 वर्षको प्रत्येक मुद्रास्फीतिमा प्रति वर्ष 15%:

यी नतिजाहरू व्यवहारमा थोरै कम हुनेछन्, किनभने सेयरहरू खरिद गर्दा तपाईंले सानो ब्रोकरेज कमिसन तिर्नु पर्छ। एकै समयमा, यदि तपाईंले व्यक्तिगत लगानी खाता प्रयोग गर्नुभयो भने परिणामलाई अझ सुधार गर्न सकिन्छ, जसले तपाईंलाई राज्यबाट निश्चित सीमित रकममा कर कटौती प्राप्त गर्न अनुमति दिन्छ। यदि तपाईंले यो सुन्नु भएको छैन भने, यो संक्षिप्त नाम "IIS" खोज्न सुझाव दिइएको छ। Sberbank मा IIS खोल्न सकिन्छ भनेर उल्लेख गर्न पनि नबिर्सनुहोस्।

त्यसोभए, हामीले पहिले नै प्राप्त गरेका छौं कि रियल इस्टेट र निक्षेपमा भन्दा स्टकमा लगानी गर्नु ऐतिहासिक रूपमा बढी लाभदायक छ। रमाइलोको लागि, यहाँ शीर्ष 20 स्टकहरूको हिट परेड छ जुन 10 वर्ष भन्दा बढीको लागि बजारमा व्यापार भइरहेको छ, डाटा विश्लेषणको परिणाम स्वरूप प्राप्त। पछिल्लो स्तम्भमा, मुद्रास्फीति र लाभांशको पुन: लगानीलाई ध्यानमा राख्दै, हामी स्टकको पोर्टफोलियो प्रत्येक वर्ष औसतमा कति पटक बढेको देख्छौं। हामी देख्छौं कि धेरै स्टकहरूले मुद्रास्फीतिलाई 10% भन्दा बढीले हराए:

विशेष
Начало
Конец
कोफ। मुद्रास्फीति
शुरुवात मूल्य
कन्। मूल्य
ऊँचाई
संख्याहरू
शेयरहरु
खर्च मा
पुनरुत्थान -
स्टेशनहरू
divi-
डेन्डोभ,
पटक
अन्तिम
मध्यम
वार्षिक
वृद्धि, समय

लेन्जोलोटो
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
1267,02
17290
2,307198
1,326066

NKNKH एप
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
5,99
79,18
2,319298
1,322544

MGTS-4ap
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
339,99
1980
3,188323
1,257858

Tatnft 3ap
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
72,77
538,8
2,037894
1,232030

MGTS-5ao
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
380,7
2275
2,487047
1,230166

एक्रोन
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
809,88
5800
2,015074
1,226550

लेन्जोल। माथि
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
845
5260
2,214068
1,220921

NKNKh JSC
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
14,117
92,45
1,896548
1,208282

Lenenerg-p
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
25,253
149,5
1,904568
1,196652

GMKNorNik
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
4970
19620
2,134809
1,162320

Surgnfgz-p
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
13,799
37,49
2,480427
1,136619

IRKUT-3
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
8,127
35,08
1,543182
1,135299

Tatnft 3ao
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
146,94
558,4
1,612350
1,125854

Novatek JSC
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
218,5
1080,8
1,195976
1,121908

SevSt-AO
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
358
908,4
2,163834
1,113569

Krasesb ao
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
3,25
7,07
2,255269
1,101105

CHTPZ JSC
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
55,7
209,5
1,304175
1,101088

Sberbank-p
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
56,85
203,33
1,368277
1,100829

PIK JSC
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
108,26
489,5
1,079537
1,100545

लुकइल
30.07.2010
30.07.2020
1,872601
1720
5115
1,639864
1,100444

अब, डाटा डाउनलोड गरिसकेपछि, हामी निश्चित शेयरहरूको मूल्यमा दीर्घकालीन प्रवृत्तिहरू जारी रहनेछ भन्ने विश्वास गर्छौं भने, हामी वास्तवमा के लगानी गर्न लायक छ भन्ने विषयमा धेरै समस्याहरू समाधान गर्नेछौं। यो स्पष्ट छ कि अघिल्लो चार्ट अनुसार भविष्यको मूल्य भविष्यवाणी गर्न पूर्णतया जायज छैन, तर हामी धेरै कोटिहरूमा विगत अवधिहरूको लागि लगानीमा विजेताहरू खोज्नेछौं।

एउटा कार्य स्टक फेला पार्नुहोस् जुन लगातार रियल इस्टेट (सीएजीआर 1.045 मुद्रास्फीति) मा प्रत्येक पछिल्लो 10 एक-वर्ष अवधिमा स्टक ट्रेड गरिएको अधिकतम संख्या भन्दा बढी प्रदर्शन गर्दछ।

यस र निम्न कार्यहरूमा, हामीले माथिको मोडेललाई लाभांशको पुन: लगानी र मुद्रास्फीतिको लेखाजोखालाई बुझाउँछौं।

हाम्रो डेटा विश्लेषण अनुसार यस श्रेणीमा विजेताहरू यहाँ छन्। तालिकाको शीर्षमा रहेका स्टकहरूले निरन्तर रूपमा वर्षैपिच्छे राम्रो प्रदर्शन गरिरहेका छन्। यहाँ वर्ष 1 30.07.2019/30.07.2020/2-30.07.2018/30.07.2019/XNUMX हो, वर्ष XNUMX XNUMX/XNUMX/XNUMX-XNUMX/XNUMX/XNUMX हो, आदि:

विशेष
नम्बर
जीत
माथि
घर जग्गा
प्रेस-
stu
लागि
पछि-
दिनहरू
10 वर्ष
वर्ष १ 1 XNUMX।
वर्ष १ 2 XNUMX।
वर्ष १ 3 XNUMX।
वर्ष १ 4 XNUMX।
वर्ष १ 5 XNUMX।
वर्ष १ 6 XNUMX।
वर्ष १ 7 XNUMX।
वर्ष १ 8 XNUMX।
वर्ष १ 9 XNUMX।
वर्ष १ 10 XNUMX।

Tatnft 3ap
8
0,8573
1,4934
1,9461
1,6092
1,0470
1,1035
1,2909
1,0705
1,0039
1,2540

MGTS-4ap
8
1,1020
1,0608
1,8637
1,5106
1,7244
0,9339
1,1632
0,9216
1,0655
1,6380

CHTPZ JSC
7
1,5532
1,2003
1,2495
1,5011
1,5453
1,2926
0,9477
0,9399
0,3081
1,3666

SevSt-AO
7
0,9532
1,1056
1,3463
1,1089
1,1955
2,0003
1,2501
0,6734
0,6637
1,3948

NKNKh JSC
7
1,3285
1,5916
1,0821
0,8403
1,7407
1,3632
0,8729
0,8678
1,0716
1,7910

MGTS-5ao
7
1,1969
1,0688
1,8572
1,3789
2,0274
0,8394
1,1685
0,8364
1,0073
1,4460

Gazpromneft
7
0,8119
1,3200
1,6868
1,2051
1,1751
0,9197
1,1126
0,7484
1,1131
1,0641

Tatnft 3ao
7
0,7933
1,0807
1,9714
1,2109
1,0728
1,1725
1,0192
0,9815
1,0783
1,1785

Lenenerg-p
7
1,3941
1,1865
1,7697
2,4403
2,2441
0,6250
1,2045
0,7784
0,4562
1,4051

NKNKH एप
7
1,3057
2,4022
1,2896
0,8209
1,2356
1,6278
0,7508
0,8449
1,5820
2,4428

Surgnfgz-p
7
1,1897
1,0456
1,2413
0,8395
0,9643
1,4957
1,2140
1,1280
1,4013
1,0031

हरेक वर्ष नाफाको हिसाबले नेताहरूले पनि घरजग्गा जित्न नसकेको हामीले देखेका छौं । विभिन्न वर्षहरूमा नाफाको स्तरमा बलियो उछालले देखाउँछ कि यदि तपाइँ स्थिरता चाहनुहुन्छ भने, सम्पत्ति विविधीकरण गर्नु राम्रो हुन्छ, र आदर्श रूपमा, सूचकांकमा लगानी गर्नुहोस्।

अब हामी डेटा विश्लेषणको लागि यस्तो समस्याको ढाँचा र समाधान गर्छौं। प्रत्येक पटक लाभांश भुक्तान मिति भन्दा M दिन अगाडि स्टक किन्ने र लाभांश भुक्तानी मिति पछि N दिन पछि शेयर बेच्ने थोरै अनुमान गर्नु उपयुक्त छ? के यो वर्षभरि "स्टकमा बस्न" भन्दा लाभांश फसल र "स्टक बाहिर निस्कनु" राम्रो छ? यस्तो प्रवेश-निकासबाट आयोगमा कुनै नोक्सान छैन भनी मानौं। र डेटा विश्लेषणले हामीलाई M र N कोरिडोरको सीमाहरू फेला पार्न मद्दत गर्नेछ, जुन लामो समयको लागि शेयर होल्ड गर्नुको सट्टा लाभांश सङ्कलन गर्न ऐतिहासिक रूपमा सबैभन्दा सफल भएको छ।

यहाँ 2008 को एक किस्सा हो।

जोन स्मिथ, जो वाल स्ट्रिटको 75 औं तल्लाको झ्यालबाट हाम फाले, जमीनमा हिर्काएपछि, 10 मिटर हाम फाले, जसले केही हदसम्म उनको बिहानको पतनलाई फिर्ता लियो।

त्यसोभए यो लाभांशको साथ हो: हामी मान्दछौं कि लाभांश भुक्तानी मितिको वरपरको बजार आन्दोलनमा, धेरै बजार प्रतिबिम्ब प्रकट हुन्छ, अर्थात्। मनोवैज्ञानिक कारणहरूले गर्दा, बजार घट्न वा लाभांश रकम आवश्यक भन्दा बढी हुन सक्छ।

एउटा कार्य लाभांश भुक्तानी पछि शेयरको रिकभरी दर अनुमान गर्नुहोस्। के लाभांश भुक्तानीको पूर्वसन्ध्यामा प्रवेश गर्नु र केहि समय पछि बाहिर निस्कनु सबै वर्षभर स्टकको स्वामित्वमा हुनु राम्रो हो? लाभांश भुक्तान गर्नु भन्दा कति दिन पहिले मैले स्टकमा प्रवेश गर्नुपर्छ र लाभांश भुक्तानी पछि कति दिन पछि अधिकतम नाफा प्राप्त गर्न स्टकबाट बाहिर निस्कनु पर्छ?

हाम्रो मोडेलले इतिहासभर लाभांश भुक्तान मितिहरू वरिपरि छिमेकको चौडाइमा भएका सबै भिन्नताहरू गणना गरेको छ। निम्न प्रतिबन्धहरू अपनाइयो: M<=30, N>=20। तथ्य यो हो कि भुक्तानीको मिति र रकम सधैं लाभांशको भुक्तानी भन्दा 30 दिन भन्दा पहिले थाहा हुँदैन। साथै, लाभांश तुरुन्तै खातामा आउँदैन, तर ढिलाइ संग। हामी विश्वास गर्छौं कि खातामा लाभांश प्राप्त गर्न र तिनीहरूलाई पुन: लगानी गर्न ग्यारेन्टी हुन कम्तिमा २० दिन लाग्छ। यी प्रतिबन्धहरूसँग, मोडेलले निम्न प्रतिक्रियाहरू उत्पादन गर्यो। शेयर किन्ने उपयुक्त समय लाभांश भुक्तानी मिति भन्दा ३४ दिन अगाडि र लाभांश भुक्तानी मितिको २५ दिन पछि बेच्ने हो । यस परिदृश्य अन्तर्गत, यस अवधिमा 20% को औसत वृद्धि प्राप्त भएको थियो, जसले वार्षिक 34% दिन्छ। ती। विचार गरिएको लगानी मोडेलको साथ (लाभांशको पुन: लगानी र मुद्रास्फीतिलाई ध्यानमा राखेर), यदि तपाईंले लाभांश भुक्तानी मिति भन्दा 25 दिन अघि शेयर खरिद गर्नुभयो र लाभांश भुक्तानी मिति 3,11 दिन पछि बेच्नुभयो भने, हामीसँग मुद्रास्फीति माथि वार्षिक 20,9% छ। दर। यो हाम्रो डाटाबेसबाट लाभांश भुक्तानीका सबै केसहरूमा औसतबाट प्रमाणित हुन्छ।

उदाहरणका लागि, Sberbank को रुचाइएको सेयरको लागि, यस्तो प्रवेश-निकास परिदृश्यले लाभांश भुक्तानी मितिको वरपरको प्रत्येक प्रविष्टि-निकासको लागि मुद्रास्फीति दर माथि 11,72% वृद्धि दिन्छ। यो मुद्रास्फीति दर भन्दा माथि वार्षिक ९८.६% हो। तर यो, निस्सन्देह, अनियमित भाग्य को एक उदाहरण हो।

विशेष
प्रवेश
लाभांश मिति
बाहिर निस्कनुहोस्
कोफ। वृद्धि

Sberbank-p
10.05.2019
13.06.2019
08.07.2019
1,112942978

Sberbank-p
23.05.2018
26.06.2018
21.07.2018
0,936437635

Sberbank-p
11.05.2017
14.06.2017
09.07.2017
1,017492563

Sberbank-p
11.05.2016
14.06.2016
09.07.2016
1,101864592

Sberbank-p
12.05.2015
15.06.2015
10.07.2015
0,995812419

Sberbank-p
14.05.2014
17.06.2014
12.07.2014
1,042997818

Sberbank-p
08.03.2013
11.04.2013
06.05.2013
0,997301095

Sberbank-p
09.03.2012
12.04.2012
07.05.2012
0,924053861

Sberbank-p
12.03.2011
15.04.2011
10.05.2011
1,010644958

Sberbank-p
13.03.2010
16.04.2010
11.05.2010
0,796937418

Sberbank-p
04.04.2009
08.05.2009
02.06.2009
2,893620094

Sberbank-p
04.04.2008
08.05.2008
02.06.2008
1,073578067

Sberbank-p
08.04.2007
12.05.2007
06.06.2007
0,877649005

Sberbank-p
25.03.2006
28.04.2006
23.05.2006
0,958642001

Sberbank-p
03.04.2005
07.05.2005
01.06.2005
1,059276282

Sberbank-p
28.03.2004
01.05.2004
26.05.2004
1,049810801

Sberbank-p
06.04.2003
10.05.2003
04.06.2003
1,161792898

Sberbank-p
02.04.2002
06.05.2002
31.05.2002
1,099316569

त्यसोभए, माथि वर्णन गरिएको बजार प्रतिबिम्ब हुन्छ, र लाभांश भुक्तानी मितिहरूको एकदम विस्तृत दायरामा, उपज ऐतिहासिक रूपमा वर्षभरि शेयरको होल्डिंगको तुलनामा अलि बढी भएको छ।

डेटा विश्लेषणको लागि हाम्रो मोडेल एक थप कार्य सेट गरौं:

एउटा कार्य लाभांश भुक्तानी मिति वरिपरि सबैभन्दा नियमित प्रवेश-निकास आय अवसरको साथ स्टक खोज्नुहोस्। यदि तपाईंले 10 दिन अघि स्टक प्रविष्ट गर्नुभयो र लाभांश भुक्तानी मिति पछि 34 दिन पछि बाहिर निस्कनुभयो भने, हामी लाभांश भुक्तानीका कति केसहरूले मुद्रास्फीति दर माथि वार्षिक आधारमा 25% भन्दा बढी कमाउन सम्भव बनाएको छ भनेर मूल्याङ्कन गर्नेछौं।

हामी स्टकहरू विचार गर्नेछौं जसको लागि कम्तिमा 5 लाभांश भुक्तानीहरू थिए। परिणामस्वरूप हिट परेड तल देखाइएको छ। नोट गर्नुहोस् कि नतिजा डेटा विश्लेषणको समस्याको दृष्टिकोणबाट मात्र मूल्यको सम्भावना हो, तर लगानीको लागि व्यावहारिक गाइडको रूपमा होइन।

विशेष
संख्या
जित्ने केसहरू
प्रति वर्ष 10% भन्दा बढी
मुद्रास्फीति माथि
संख्या
केसहरु
भुक्तानी
लाभांश
सेयर गर्नुहोस्
केसहरु
विजयहरू
औसत गुणांक वृद्धि

लेन्जोलोटो
5
5
1
1,320779017

IDGC SZ
6
7
0,8571
1,070324870

रोलम्यान-पी
6
7
0,8571
1,029644533

रोसेटी माथि
4
5
0,8
1,279877637

Kubanenr
4
5
0,8
1,248634960

LSR JSC
8
10
0,8
1,085474828

ALROSA JSC
8
10
0,8
1,042920287

FGC UES JSC
6
8
0,75
1,087420610

NCSP JSC
10
14
0,7143
1,166690777

KuzbTK JSC
5
7
0,7143
1,029743667

शेयर बजारको विश्लेषणबाट, हामी निम्न निष्कर्ष निकाल्न सक्छौं:

दलाल, लगानी कम्पनी र अन्य सरोकारवाला पक्षको सामग्रीमा घोषित सेयरको प्रतिफल निक्षेप र लगानी घरजग्गाभन्दा बढी रहेको प्रमाणित भएको छ ।
स्टक बजारको अस्थिरता धेरै उच्च छ, तर यो पोर्टफोलियो को एक महत्वपूर्ण विविधीकरण संग लामो समय को लागी लगानी गर्न सम्भव छ। IIS मा लगानी गर्दा थप 13% कर कटौतीको खातिर, यो आफैंको लागि स्टक बजार खोल्न उचित छ र यो Sberbank लगायतमा गर्न सकिन्छ।
अघिल्लो अवधिको नतिजाहरूको विश्लेषणको आधारमा, नेताहरू स्थिर उच्च नाफा र लाभांश भुक्तानी मिति नजिकैको प्रवेश-निकासको नाफाको सन्दर्भमा फेला परेका थिए। यद्यपि, नतिजाहरू त्यति अस्पष्ट छैनन् र तपाईंले आफ्नो लगानीमा तिनीहरूद्वारा मात्र निर्देशित हुनु हुँदैन। यी डाटा विश्लेषण कार्यहरूको उदाहरणहरू थिए।

कुल

आफ्नो सम्पत्ति, साथै आम्दानी र खर्चको रेकर्ड राख्नु उपयोगी हुन्छ। यसले वित्तीय योजना बनाउन मद्दत गर्छ। यदि तपाइँ पैसा बचत गर्न व्यवस्थित गर्नुहुन्छ भने, त्यहाँ मुद्रास्फीति भन्दा उच्च दरमा लगानी गर्ने अवसरहरू छन्। Sberbank डाटा लेकको तथ्याङ्कको विश्लेषणले देखाएको छ कि निक्षेपहरू वार्षिक रूपमा 2%, भाडामा लिने अपार्टमेन्ट - 4,5%, र रूसी शेयरहरू - मुद्रास्फीति भन्दा 10% माथि उल्लेख्य रूपमा बढी जोखिमहरू छन्।

लेखक: मिखाइल ग्रिकिक, Sberbank SberProfi DWH/BigData को व्यावसायिक समुदायका विशेषज्ञ।

SberProfi DWH/BigData व्यावसायिक समुदाय Hadoop इकोसिस्टम, Teradata, Oracle DB, GreenPlum, साथै BI उपकरण Qlik, SAP BO, Tableau, आदि जस्ता क्षेत्रहरूमा दक्षताहरू विकास गर्न जिम्मेवार छ।

स्रोत: www.habr.com

हामी, Sber कर्मचारीहरू, कसरी गणना गर्छौं र हाम्रो पैसा लगानी गर्छौं

सबै उपलब्ध सम्पत्तिहरूको लेखा र मूल्याङ्कन

आय, व्यय र सम्पत्ति संचय को गतिशीलता को लागी लेखा

घर जग्गा बजार को ऐतिहासिक विश्लेषण

निक्षेप दरहरूको ऐतिहासिक विश्लेषण

शेयर बजार को ऐतिहासिक विश्लेषण

कुल

एक टिप्पणी थप्न Отменить ответ