Imagine:
Piața de valori modernă este o zonă de cunoaștere la scară largă și destul de complexă. Poate fi dificil să înțelegi imediat „cum funcționează totul aici”. Și în ciuda dezvoltării tehnologiilor precum roboadvisors și , apariția unor metode de investiții cu risc scăzut, cum ar fi и , pentru munca de succes pe piață merită să dobândești cunoștințe de bază în acest domeniu.
În acest material, am adunat zece cărți care vă vor ajuta să înțelegeți structura pieței de valori moderne, complexitatea investiției în ea și modul în care tehnologiile avansate sunt utilizate aici.
Nota: Selecția include cărți atât în rusă, cât și în engleză - nu există multe materiale traduse de înaltă calitate despre tehnologii financiare avansate, așa că cunoașterea limbii engleze va fi un mare plus pentru o imersiune completă în subiect.
De asemenea, pentru a aplica cunoștințele acumulate, veți avea nevoie de un cont de brokeraj - puteți deschide unul sau inregistreaza-te .
Tranzacționarea acțiunilor. Formula clasică pentru sincronizare, gestionarea banilor și emoții - Jesse Livermore
O carte foarte utilă - conține, după cum sugerează și titlul, „Formula Livermore” cu un exemplu de aplicare a acesteia în cazul tranzacționării cu acțiuni. Desigur, pe piața modernă, în care roboții și comercianții de înaltă frecvență joacă un rol din ce în ce mai important, este puțin probabil să-l poți folosi, dar va fi extrem de util pentru înțelegerea structurii pieței.
Păcălit de întâmplare. Rolul ascuns al hazardului în piețe și în viață - Nassim Talleb
Ideea principală a cărții este foarte neașteptată pentru marea majoritate a oamenilor - dacă o persoană este norocoasă în viață, atunci este probabil că nu este un geniu care a dezvoltat o strategie de succes, ci o simplă persoană norocoasă. La bursă, totul este la fel ca în viață - există strategii de tranzacționare prin care cineva sparge banca, dar nimeni nu știe despre mulți investitori care i-au urmat și nu au obținut succes. Cartea este foarte utilă pentru dezvoltarea atitudinii corecte față de viață și în special de bursă.
Secretele pe termen lung ale tranzacțiilor pe termen scurt - Larry Williams
Autorul este un maestru recunoscut al speculației pe termen scurt - a transformat odată 10 USD în 1.1 milioane USD într-o competiție în decurs de un an. În cartea sa, el descrie metodele sale care conduc la cele mai bune rezultate și oferă, de asemenea, elementele de bază ale tranzacționare pe termen. Cartea nu prezintă un sistem de tranzacționare complet, dar din punctul de vedere al psihologiei tranzacționării este un lucru de neegalat.
Inginerie financiară. Instrumente și metode de gestionare a riscului financiar – L. Galits
Cartea descrie o varietate de instrumente de inginerie financiară, inclusiv futures, opțiuni, swap-uri pe rate ale dobânzii și valutar, limite, niveluri, colare, coridoare, swap-uri, opțiuni de barieră și o varietate de instrumente structurate. Autorul descrie situații practice în care utilizarea unuia sau altuia instrument financiar este justificată.
Haos și ordine pe piețele de capital. O nouă privire analitică asupra ciclurilor, prețurilor și volatilității pieței - Edgar Peters
Cartea este dedicată problemelor moderne de dinamică economică neliniară (sinergetică economică), descrie și analizează în detaliu procesele care au loc pe piață sub influența diverșilor factori. O structură clară de prezentare: o cantitate mare de material introductiv, cuplată cu o cantitate mare de informații directe asupra subiectului, o va face utilă și interesantă atât pentru începători, cât și pentru investitorii experimentați.
Secretele tranzacționării cu acțiuni - Vladimir Tvardovsky, Sergey Parshikov
O carte foarte reușită despre lucrul la bursa rusă. Autorii au creat un adevărat manual despre comerțul online, care conține nu numai teorie, ci acoperă și multe aspecte practice. Se acordă multă atenție tehnicii de efectuare a operațiunilor și metodelor de management al riscului. Materialul este prezentat într-o formă accesibilă, fără calcule matematice complexe. De când a fost scrisă cartea, tehnologiile de tranzacționare s-au dezvoltat activ, dar va fi în continuare extrem de utilă, mai ales pentru investitorii începători.
Volatilitatea de cumpărare și vânzare – Kevin B. Connolly, Mikhail Chekulaev
Tranzacționarea cu volatilitate este o strategie de tranzacționare binecunoscută. Autorii cărții explică modul în care funcționează în practică, legând-o cu o explicație a conceptului de opțiuni. După cum spune descrierea cărții despre Ozon, aceasta „explicează modul în care investitorii pot profita prin exploatarea variațiilor volatilității și prețurilor opțiunilor, indiferent dacă piața este în creștere sau în scădere”.
Trading cantitativ. Cum să-ți construiești propria afacere de tranzacționare algoritmică – Ernest Chan
Această carte detaliază procesul de creare a unui sistem de tranzacționare „cu amănuntul” (adică deținut de o persoană, mai degrabă decât, să zicem, un fond) folosind MatLab sau Excel. După ce a citit cartea, un comerciant începător își face o idee despre realitatea rezolvării problemei de a face bani pe piață prin crearea de programe speciale. Lucrarea lui Ernest Chan este un ghid bun despre cum funcționează tranzacționarea algoritmică și vă permite să învățați cele mai de bază concepte precum „model de tranzacționare”, „managementul riscului” și așa mai departe.
Trading algoritmic și DMA – Barry Johnson
Autorul cărții, Barry Johnson, lucrează ca dezvoltator de software de tranzacționare la o bancă de investiții. Cu ajutorul acestei cărți, comercianții cu amănuntul pot înțelege mai bine cum funcționează bursele și pot înțelege „microstructura pieței”, toate acestea pot ajuta la îmbunătățirea eficienței propriilor strategii de tranzacționare. Este o lectura grea, dar merita.
În interiorul cutiei negre – Rishi K. Narang
Această carte descrie în detaliu modul în care funcționează fondurile speculative în domeniul tranzacționării cantitative. Inițial, cartea se adresează investitorilor care nu sunt siguri dacă să-și investească finanțele într-o astfel de „cutie neagră”. În ciuda aparentei irelevanțe pentru un comerciant algoritmic privat, lucrarea oferă material cuprinzător despre cum ar trebui să funcționeze un sistem de tranzacționare „corect”. În special, este discutată importanța luării în considerare a costurilor de tranzacție și a managementului riscului.
Link-uri utile pe tema investițiilor și tranzacționării cu acțiuni:
Sursa: www.habr.com